Что такое Onomy?

Проще говоря, Onomy - это интерактивный DeFi проект, разработанный на основе Cosmos. Это экосистема, построенная на Уровне 1, полностью известном как Протокол Onomy.

Протокол Onomy охватывает широкий спектр видов бизнеса. Он посвящен вертикальной интеграции в секторе DeFi, подобно многим проектам такого типа. Onomy стремится объединить традиционные финансы с DeFi, предлагая экосистему, включающую многоцепочечные кошельки, межцепочечные мостовые хабы, Dex и децентрализованные стабильные монеты.

Если рассматривать все эти различные бизнес-сценарии в целом, то, что делает Onomy, соответствует тому, за что уже давно выступают многие проекты DeFi - создание комплексной децентрализованной системы финансовых услуг для предоставления пользователям полного опыта работы с криптовалютами.

По сути, Onomy придерживается централизованного операционного мышления, но по своей сути относится к децентрализованной категории типичных проектов DeFi. Хотя по масштабам он может отставать от таких лучших DeFi проектов, как AAVE или Compound, его всеобъемлющая вертикальная бизнес-экосистема делает его полноценным и образцовым DeFi проектом.

❺Заголовок "Темы"(набросок) 2:

Введение

Что такое Onomy?

Типы бизнеса, охватываемые Onomy

Как работает Onomy?

Нативный токен $NOM

Текущее развитие проекта Onemy

Заключительные размышления

❻Summary(то же самое, что и Meta Description)

Проще говоря, Onomy - это интерактивный DeFi проект, разработанный на основе Cosmos. Это экосистема, построенная поверх Уровня 1, полностью известного как Протокол Onomy.

Протокол Onomy охватывает широкий спектр видов бизнеса. Он посвящен вертикальной интеграции в секторе DeFi, подобно многим проектам такого типа. Onomy стремится объединить традиционные финансы с DeFi, предлагая экосистему, включающую многоцепочечные кошельки, межцепочечные мостовые хабы, Dex и децентрализованные стабильные монеты.

Если рассматривать все эти различные бизнес-сценарии в целом, то, что делает Onomy, соответствует тому, за что уже давно выступают многие проекты DeFi - создание комплексной децентрализованной системы финансовых услуг, чтобы предоставить пользователям в экосистеме полный опыт работы с криптовалютами.

По сути, Onomy придерживается централизованного операционного мышления, но по своей сути относится к децентрализованной категории типичных проектов DeFi. Хотя по масштабам он может отставать от таких лучших DeFi проектов, как AAVE или Compound, его всеобъемлющая вертикальная бизнес-экосистема делает его полноценным и образцовым DeFi проектом.

❼Article: Что такое Onemy?

Проекты в области DeFi (Decentralized Finance) всегда олицетворяли собой применение технологии блокчейн в финансовой индустрии. Изначально эти проекты были направлены на то, чтобы установить инвестиционную полезность различных криптовалют и расширить сферы их использования. В настоящее время они развиваются в направлении создания надежных финансовых экосистем и, как правило, демонстрируют всеобъемлющий и самодостаточный характер.

Эта тенденция наглядно воплощена в Onomy, который соответствует траектории многих DeFi проектов, появившихся за последние два года. Хорошо развитая финансовая инфраструктура является одним из их ключевых ценностных предложений, привлекающих пользователей. Однако важно отметить, что конкурентная среда в области DeFi чрезвычайно интенсивна. Преимущества эффекта первого лица и сетевого эффекта достаточно ярко выражены. Часто основная конкурентоспособность проекта не обязательно связана с наличием широкого спектра услуг.

Развитие компании Onomy за последние два года можно рассматривать как пример, демонстрирующий проблемы и возможности на жестко конкурентном рынке DeFi.

Что такое Onomy?

Onomy - это интероперабельный DeFi проект, разработанный на базе блокчейна Cosmos. Он функционирует как экосистема, построенная на основе технологии первого уровня, официально обозначаемой как протокол Onomy.

Протокол Onomy может похвастаться обширным набором бизнес-предложений. По сути, она выступает в качестве вертикально интегрированной экосистемы в сегменте DeFi. Подобно многочисленным аналогичным инициативам, Onomy стремится синтезировать традиционные финансы с децентрализованными механизмами. Экосистема обладает такими возможностями, как многоцепочечные кошельки, межцепочечные мостовые узлы, децентрализованные биржи (DEX) и специфические для экосистемы стабильные монеты.

Если рассматривать эти разнообразные бизнес-кейсы в совокупности, то Onomy воплощает в себе многие долгосрочные устремления, преобладающие среди проектов DeFi. Они включают в себя создание полностью интегрированной, децентрализованной системы финансовых услуг, которая обеспечит конечным пользователям комплексный крипто-ориентированный опыт.

В контексте стейблкоинов и децентрализованных финансовых систем многочисленные проекты DeFi в этой отрасли уже создали прецеденты и тематические исследования. Однако Onomy отличается тем, что ставит перед собой долгосрочные цели по катализированию перехода глобальных валютных рынков в криптопространство.

Исходя из этой стратегии, позиционирование Onomy на рынке проявляется как многогранный и обширный план. Во многих аспектах подход команды проекта демонстрирует централизованные тенденции, включая такие функции, как DEX, которая повторяет пользовательский опыт централизованных бирж (CEX), наборы средств разработки для участников экосистемы и специализированные приложения для кошельков.

По сути, Onomy следует централизованной операционной философии, но в своей основе опирается на децентрализованную архитектуру. Хотя этот проект не может сравниться по масштабам с такими ведущими DeFi проектами, как AAVE или Compound, его всеобъемлющая вертикальная бизнес-экосистема делает его хорошо продуманным архетипом на арене DeFi.

История проекта Onemy

Основатель компании Onomy Лало Баззи (Lalo Bazzi) занимается криптовалютным пространством с 2017 года. Он опробовал многие ранние продукты DeFi, а интеграция Onomy с экосистемой Cosmos произошла благодаря интересу Лало Бацци к Cosmos. Компоновка продукта Onomy и представление конкретных функций тесно связаны с этим основателем.

Другой соучредитель проекта, Чарльз Дусек, является талантливым инженером-программистом с более чем 10-летним опытом работы в области финансирования энергетики, прямых инвестиций, машинного обучения и систем консенсуса.

Вместе они разработали аппаратные майнинговые комплексы, использующие ASIC-чипы, и в 2021 году основали компанию Onomy в качестве глобальной партнерской сети инфраструктуры.

Типы бизнеса, охватываемые Onomy

Как уже говорилось ранее, Onomy представляет собой вертикально интегрированную экосистему DeFi с широким спектром видов бизнеса. В широком смысле Onomy предлагает своим пользователям следующие компоненты обслуживания:

• Масштабируемая блокчейн-сеть Layer1, которая обеспечивает всеохватывающую поддержку других продуктов Onomy.
• DEX (децентрализованная биржа), которая предлагает опыт CEX (централизованной биржи), предоставляя определенные права поставщикам ликвидности.
• Многоцепочечный мобильный кошелек, обеспечивающий бесперебойное взаимодействие на цепочке.

Эти базовые компоненты обслуживания обеспечивают бесперебойную работу всех аспектов бизнеса, в котором участвует Onomy. Работая по полностью децентрализованному принципу, Onomy Protocol также опирается на Onomy DAO для инициирования предложений и управления экосистемой.

Типы бизнеса, охватываемые Onomy, можно просто понимать как децентрализованные смарт-контракты, обеспечивающие соответствующие CEX и межцепочечные мосты, а также некустодиальные многоцепочечные мобильные кошельки на этой основе.

Конечно, двумя основными элементами, поддерживающими развитие бизнеса Onomy, являются ее сеть blockchain и децентрализованная биржа ONEX. Первый обеспечивает фундаментальную поддержку всей экосистемы, в то время как второй сочетается с собственным токеном экосистемы $NOM, предлагая ряд специфических сценариев применения, включая стейкинг и управление.

Ранее упоминалось, что Onomy - это довольно типичный пример DeFi проекта с высокой общей полнотой. Это объясняется именно синергетическим эффектом, создаваемым многочисленными предприятиями Onomy. В сочетании с ранним вступлением DAO в проект становится ясно, что команда Onomy намерена создать полностью децентрализованную систему управления денежными средствами.

Однако, поскольку на бирже ONEX используется модель без кастодиального учета и книги заявок, пользователи при использовании ее продуктов испытывают нечто более похожее на централизованную биржу. Но это не противоречит лежащим в основе децентрализованным механизмам; напротив, это подход DApp, учитывающий опыт пользователей, при этом в основе его логики по-прежнему лежит децентрализованное согласование.

Стоит упомянуть о AMM, которая является торговой моделью, широко используемой на платформах DEX.

AMM, или Automated Market Maker, - это модель DEX, которая полагается на пулы ликвидности для торговли между различными торговыми парами. Изобретение АММ позволяет биржам работать, не полагаясь на централизованные механизмы согласования ордеров, и позволяет проводить сделки автоматически. Он использует математические формулы для регулирования запасов токенов в пуле. Трейдерам не придется иметь дело с контрагентом, поскольку смарт-контракты, выполняющие математические условия, помогут трейдерам совершать сделки автоматически. В условиях, когда сеть блокчейн имеет ограниченную пропускную способность и высокие транзакционные издержки, модель AMM популярна благодаря своей простоте и эффективности.

Как работает Onomy?

После запуска своего DAO большинство предложений и действий в экосистеме Onomy завершается через Onomy DAO. Общий режим его работы выглядит следующим образом:

• Блокчейн-сеть Onomy - это независимый прикладной блокчейн первого уровня, построенный с использованием механизма консенсуса Tendermint BFT и созданный на основе инструментария разработчика Cosmos SDK.
• Arc Bridge Hub - это типичный двусторонний кросс-цепочечный мост, который обеспечивает двунаправленные возможности кросс-цепочек для важных блокчейн-сетей как внутри, так и за пределами экосистемы Cosmos. Это включает поддержку передачи криптоактивов между публичными цепочками Cosmos, поддерживающими IBC, и другими публичными цепочками, такими как Avalanche, Polygon и Moonbeam.

• ONEX - это наиболее важный компонент экосистемы Onomy. В нем присутствуют цепочечные, децентрализованные и нецепочечные элементы, объединенные для удовлетворения большого объема торговых потребностей пользователей. ONEX объединяет автоматизированные пулы ликвидности AMM с пользовательским интерфейсом книги заявок, что позволяет поставщикам ликвидности получать доход, а трейдерам - использовать привычные стратегии торговли по книге заявок, поддерживая рыночные, лимитные, стоп-лосс и условные ордера.

  Благодаря поддержке Arc Bridge Hub, ONEX может достичь кросс-цепочечных возможностей и по своей сути является многоцепочечным, способным интегрироваться с Onomy Access и мостовой сетью Onomy. Это позволяет пользователям ONEX беспрепятственно торговать нативными активами в различных блокчейн-сетях или торговать нативными активами в определенной блокчейн-сети.

• Onomy Access - это приложение-кошелек, входящее в экосистему Onomy. Это приложение для мобильных кошельков, не требующее опеки, с несколькими цепочками. Через него пользователи могут управлять всеми активами из интегрированных блокчейнов, включая стейкинг, управление и передачу активов. Официальный релиз теперь в основном продвигает многочисленные функции просмотра и управления активами NFT на основе блокчейна, что можно рассматривать как попытку Onomy в секторе, не связанном с DeFi.

• Наконец, дополняющий Onomy Reserve служит казначейством проекта, обеспечивая необходимые финансовые резервы и одновременно являясь автономной основой для Onomy DAO. Onomy Reserve также управляет и предлагает майнинг децентрализованных стейблкоинов Деномов, а Onomy DAO голосует по различным предложениям, включая ставки залога Деномов. Стабильные монеты Denoms могут использоваться для обмена валют, платежей, денежных переводов, кредитования и расчетов.

В целом, именно так работает проект Onomy. В ней Denoms выступает в качестве стабильной монеты экосистемы, работая вместе с родным токеном $NOM. Однако по сравнению с последним, который широко используется для различных платежей и сценариев DeFi в экосистеме, Denoms более привязан к фиатной валюте, предоставляя пользователям экосистемы базовый дизайн модели с двумя токенами, при этом $NOM играет относительно большую роль.

Особенности проекта Onemy

Одной из наиболее характерных особенностей операционной модели Onomy является вертикальная интеграция, очевидная во всей ее экосистеме.

Пользователи могут напрямую получать доступ к своим криптоактивам из кошелька Onomy Access, осуществлять обмен через ONEX, а Arc Bridge Hub обеспечивает межцепочечный мост для этих активов. Это означает, что при работе с обменом и обращением различных активов все можно выполнить непосредственно в Onomy Access, устраняя необходимость в громоздких операциях с помощью многочисленных расширений браузера.

Более того, благодаря роли Arc Bridge Hub, пользователи ощущают преимущества децентрализации при использовании Onomy. Это проявляется в агностическом подходе к различным блокчейн-сетям, что означает отсутствие необходимости привязываться к конкретному токену для взаимодействия. Фактически, проект поощряет участие различных типов криптоактивов в своей экосистеме.

Кроме того, Onomy использует Natural Rights, чтобы предложить решение по управлению закрытыми ключами, не требующее опеки, для единой авторизации в нескольких блокчейнах. Onomy Access обеспечивает интегрированное межцепочечное взаимодействие, позволяя пользователям управлять своими инвестиционными портфелями в проектах DeFi on-chain.

Как уже упоминалось ранее, Onomy, как правило, предлагает более централизованный пользовательский опыт. Это объясняется тем, что на ОНЭКС используется гибридная структура, сочетающая методы книги заявок и AMM, что делает работу пользователей на ОНЭКС более похожей на работу на CEX (централизованной бирже).

Нативный токен $NOM

Нативный токен Onomy, $NOM, был постепенно выпущен и выпущен в первом квартале 2023 года в рамках продвижения управления экосистемой.

Текущая общая рыночная стоимость этого токена составляет $6,551,197, а текущее общее предложение - 145,887,742 токена. С момента его запуска не было никаких корректировок его токеномики.

Источник: coingecko.com

В соответствии с первоначальным соотношением распределения, большая часть $NOM сосредоточена в казне DAO и используется в сочетании со стабильными монетами Denoms для майнинга.

Как родной токен протокола Onomy, $NOM обладает следующими функциями и правами:

• Стакинг: Держатели $NOM могут участвовать в вознаграждениях за стакинг, делегируя свои $NOM валидаторам блокчейн-сети Onomy Protocol. Поступая таким образом, держатели $NOM получают вознаграждение за ставку.
• Управление: Поскольку Onomy управляется Onomy DAO, держатели $NOM направляют все решения путем невзвешенного голосования.
• Используется в качестве обеспечения: $NOM служит обеспечением для стабильной монеты Denom. Пользователи могут майнить соответствующее количество Denom, заблокировав $NOM в резервах Onomy.
• Используется для оплаты межцепочечных мостов: Сборы, необходимые для проведения межцепочечных транзакций через Arc Bridge Hub, должны быть оплачены в $NOM.
• Участие в вознаграждениях за ликвидность AMM: Существует два способа использования прибыли ОНЭКС от АММ. Помимо того, что определенный процент выплачивается поставщикам ликвидности в качестве вознаграждения, прибыль от AMM также используется для автоматической покупки и сжигания токенов $NOM из общего объема предложения. Этот процесс происходит без вмешательства какого-либо централизованного учреждения или руководства DAO и является частью экономического дизайна $NOM. Onomy стимулирует пользователей, выполняющих эту функцию покупки и сжигания, путем предоставления вознаграждений, косвенно поощряя конкуренцию.

В настоящее время $NOM в значительной степени интегрирован в различные продукты экосистемы Onomy, а его интерактивная конструкция с Denom представляет собой достаточно четкую модель преимуществ участия и прикладной ценности для всей экосистемы.

Однако с момента выхода $NOM на рынок его ценовая динамика в целом снижалась. В условиях общей вялости криптовалютного рынка в этом году традиционные DeFi проекты уже не работают так, как раньше. Текущая цена $NOM сейчас упала до диапазона $0,145, что является разочарованием по сравнению с первоначальным максимумом в более чем один доллар, и все это менее чем за полгода.

（Источник: gate.io）

Текущее развитие проекта Onemy

Соответственно снижению цены $NOM, развитие экосистемы Onomy постепенно переходит в неопределенное состояние.

В течение 2021-2022 гг. компания Onomy прошла через три раунда привлечения средств, накопив в общей сложности 10 млн. долларов. Эта сумма также включает первоначальные стартовые средства от частных инвестиций. Однако текущая рыночная капитализация родного токена проекта, $NOM, сократилась примерно до 6 млн. долларов. В сочетании с разработкой различных дополнительных объектов для проекта, общие инвестиции в ресурсы являются значительными.

К счастью, ликвидность в экосистеме Onomy все еще в изобилии. В чем проект может нуждаться сейчас более остро, так это либо в благоприятной тенденции на общем криптовалютном рынке, либо в новом раунде вливания капитала.

Однако, судя по дорожной карте Onomy, очевидно, что их раннее планирование все еще продолжается, и сотрудничество с крупными государственными сетями не прекращается. Можно занять выжидательную позицию в отношении дальнейшего развития проекта.

Если посмотреть на официальную "дорожную карту", выпущенную проектом Onomy, то большинство соответствующих протоколов уже развернуты и запущены.

От ранней Фазы 1, сосредоточенной на разработке продукта, проектировании и тестировании в TLA+, до Фазы 2, начинающей работу над кошельками и сопряжением с такими экосистемами, как Ethereum, предварительная работа по созданию экосистемы Onomy, по сути, завершена. Кроме того, работы по тестированию и аудиту для Фазы 3 также были завершены до начала работы ОНЭКС.

То, что пользователи криптовалют видят сейчас с точки зрения различных продуктов и протоколов в экосистеме Onomy, в основном, было запущено во время четвертой фазы, которая включала в себя кошелек и связанные с ним мосты.

На пятом этапе Onomy официально запустила ONEX, а также токен $NOM, и в рамках этого этапа также была завершена интеграция IBC. В действительности, вся экосистема Onomy уже достигла Фазы 6, и в настоящее время продвигаются такие разработки, как кредитование и пулы ликвидности. Однако новая "дорожная карта" официально не была опубликована, что оставляет неясными планы дальнейшего развития экосистемы.

Источник: onomy.notion.site

Заключение

По мере того, как тенденция к переходу на уровень 2 становится все более очевидной, различные проекты DeFi также начинают изучать новые направления расширения. Будь то подходы типа LSD, которые закрепляют основные валюты для повышения ликвидности, или методы типа ETF, которые соответствуют нормативной политике для продвижения в основной поток, все они направлены на поиск лучших перспектив для развития проектов в нынешних жестких рыночных условиях.

Onomy также стоит перед таким выбором. Однако в некотором смысле он подпадает под более традиционные проекты DeFi. Для пользователей криптовалют, знакомых с ландшафтом DeFi, может не хватить ощущения новизны. Тем не менее, до тех пор, пока он может приносить удовлетворительные доходы в виде прибыли, он, вероятно, будет эффективно улучшать текущее положение проекта при последующем развитии событий.