Qu’est-ce que l’on-balance Volume（OBV）et comment cela fonctionne ?

Tout trader de crypto-monnaies qui réussit doit avoir l'expertise pour prédire les renversements de prix, car ils aident à synchroniser les entrées et les sorties de commerce. L'analyse des changements dans le volume d'échange et l'action des prix permet aux traders d'identifier les points de retournement potentiels. Le volume en équilibre (OBV) est une métrique que les traders utilisent pour évaluer les changements de volume d'échange. Dans cet article, nous nous concentrons sur la façon dont un trader analyse le volume de transactions pour prendre des décisions vitales.

Qu'est-ce que le volume d'équilibre (OBV) ?

Le volume d'échange est un indicateur d'analyse technique qui montre la direction des mouvements de prix en utilisant le volume d'échange. Il utilise l'augmentation ou la diminution du volume des échanges d'un actif pour prédire la direction possible de son prix. Essentiellement, il suit l'évolution du volume d'échange d'un actif au cours d'une période donnée, notamment de 24 heures.

Joseph Granville a développé cet outil technique de trading dans les années 1960. En fait, il en a parlé dans Granville's New Key to Stock Market Profits en 1963. Les traders peuvent l'utiliser pour analyser les mouvements de prix des actions, des matières premières et des crypto-monnaies. L'OBV utilise les chiffres du volume cumulé pour évaluer la pression d'achat et de vente d'un actif sur le marché.

Source: Stockmaniacs

Comment calculer le volume d'équilibre (OBV) ?

Le volume on balance est dérivé de l'addition ou de la soustraction du volume quotidien au volume existant. Si le prix de l'actif d'aujourd'hui est supérieur à celui d'hier, le volume est ajouté au chiffre existant (OBV). Au contraire, si le prix d'aujourd'hui est inférieur à celui d'hier, le volume est soustrait du chiffre existant. Cependant, si le prix de clôture d'aujourd'hui est le même que celui d'hier, la valeur OBV existante ne change pas.

Sur la base de l'explication ci-dessus, nous avons trois formules pour calculer le volume d'équilibre (OBV).

Si le prix de clôture d'aujourd'hui est supérieur à celui d'hier, nous utilisons la formule suivante :

OBV = OBV précédent + volume de la journée en cours.

Si le prix de clôture d'aujourd'hui est inférieur à celui d'hier, nous utilisons la formule suivante :

OBV = OBV précédent - volume de la journée en cours

Si le prix de clôture d'aujourd'hui est identique à celui d'hier, nous utilisons cette formule :

OBV = OBV précédent (+ 0).

Prenons un exemple pour illustrer comment vous pouvez calculer l'OBV.

Jour 1 = prix de la crypto 100,00 $ ; volume = 5 000

Jour 2 = 110,00 $ prix crypto ; volume = 7 000

Jour 3 = 105,00 $ prix crypto ; volume = 10 000

Jour 4 = 120 $ de prix en crypto ; volume = 12 000

Jour 5 = 115 $ prix de la crypto ; volume = 15 000

Calculs

Jour 1 : OBV = 0

Jour 2 : OBV = 0 + 7 000

Jour 3 : OBV = 7 000 - 10, 000 = -3 000

Jour 4 : OBV = -3 000 + 12, 000= 9 000

Jour 5 : OBV = 9 000 + 15, 000 = 24 000

Cependant, il n'est pas nécessaire de calculer manuellement le volume on-balance puisque le logiciel des plateformes de trading le fait pour vous. Ce qui est important, c'est que vous interprétiez les graphiques.

Tendances générales de l'OBV

Lorsque l'OBV est en hausse, cela nous montre que le nombre de jours de hausse est supérieur à celui des jours de baisse. Cela montre que la tendance à la hausse va se poursuivre.

Si l'OBV est en baisse, cela signifie que le nombre de jours de hausse est inférieur à celui des jours de baisse. Cela montre qu'il y a plus de vendeurs que d'acheteurs sur le marché.

Selon le développeur de l'indicateur OBV, Joseph Granville, il existe deux grandes tendances de volume : la tendance à la hausse et la tendance à la baisse. Pendant une tendance haussière, l'indicateur OBV se déplace dans la même direction que le prix de l'actif. Cela signifie que l'OBV et le prix évoluent tous deux vers le haut, avec des sommets et des creux plus élevés. Dans ce cas, le volume soutient le prix, ce qui constitue un signal de continuation haussière.

Pendant une tendance baissière, le volume et le prix de la crypto-monnaie évoluent dans la même direction. Cependant, cette fois, ils font des sommets plus bas et des bas plus bas. De la même manière, le volume soutient le prix de l'actif. Par conséquent, il s'agit d'un signal de continuation baissière.

Source: Daytradertheworld

Cependant, il arrive que le volume n'évolue pas dans la même direction que le prix. Cela se produit lorsque le prix de l'actif et la ligne OBV évoluent dans des directions opposées. Dans ce cas, il y a divergence. Lorsque le prix de l'actif évolue dans la direction opposée à celle de son volume, cela indique un possible renversement de tendance.
Par exemple, si le prix de l'actif augmente alors que le volume diminue, cela montre que la pression d'achat de l'actif diminue. C'est ce qu'on appelle une divergence baissière. Dans cette circonstance, la plupart des traders vendent leurs actifs.

Si le volume de l'actif est en hausse alors que son prix est en baisse, cela montre une dynamique haussière. Puisqu'il s'agit d'une divergence haussière, nous nous attendons à ce que le prix augmente et que les traders prennent une position longue.

Non-confirmation de la tendance à la hausse

Dans le cas d'une tendance haussière sans confirmation, le prix augmente et atteint un nouveau sommet plus élevé alors que le volume ne parvient pas à atteindre un nouveau sommet plus élevé. Cela montre que le volume ne soutient pas le prix. Ce type de non-confirmation a lieu à la fin d'une tendance haussière.

Source: Elearnmarkets

Non-confirmation de la tendance à la baisse

Il s'agit d'un autre cas où le prix de l'actif et son volume n'évoluent pas dans la même direction. Par exemple, le prix peut se déplacer vers le bas et briser le dernier plancher alors que le volume n'atteint pas un plancher similaire. En d'autres termes, le volume n'a pas diminué à un rythme similaire à celui du prix. Ainsi, le volume ne soutient pas le prix. Cette situation se produit pendant une tendance à la baisse.

Source: Elearnmarkets

Débat avancé

Cela se produit lorsque le prix et le volume d'un actif évoluent dans la même direction mais que l'OBV franchit le sommet précédent alors que le prix ne le fait pas. Dans ce cas, le volume est trop élevé par rapport à l'ampleur de la hausse du prix. Nous appelons cette situation un breakout avancé.

Source: Upstok

Ventilation avancée

Une rupture avancée se produit lorsque le prix et le volume n'évoluent pas de la même manière. C'est le cas lorsque l'OBV casse le plancher précédent alors que le prix ne le fait pas.

Source: Upstok

Conclusion

En bref, l'indicateur de volume d'équilibre est une mesure de la mesure dans laquelle le volume soutient le prix d'un actif à un moment donné. Si le prix de l'actif évolue dans la même direction que le volume, alors le volume est en phase avec lui. Cependant, si le prix évolue dans une direction opposée à celle du volume, il y a divergence entre les deux, ce qui peut indiquer un renversement de tendance potentiel.

Auteur : Mashell C., chercheur Gate.io

Cet article ne représente que l'opinion du chercheur et ne constitue pas une suggestion d'investissement.

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