Produit à double monnaie - Un outil magique et stable pour encaisser dans un marché instable

Lorsque les attentes de l'investisseur sont en ligne avec le marché futur, le produit de double monnaie peut être la cerise sur le gâteau pour l'investisseur, lui permettant de gagner un revenu fixe à haut rendement en plus du revenu d'appréciation de la monnaie. Même lorsque les rendements des investisseurs ne sont pas en ligne avec le marché futur, la double monnaie peut être une bénédiction déguisée, permettant aux investisseurs de recevoir un revenu fixe à haut rendement pour atténuer les pertes.

Le produit Dual Currency ne requiert de l'acheteur que le dépôt d'une seule devise, puis le remboursement du principal et des gains à l'investisseur lors du règlement, à la fin de la période de blocage. Ils sont déterminés sur la base du prix d'échéance de la devise et du prix de référence du contrat. Le contrat du produit à double monnaie implique deux monnaies numériques. Les investisseurs peuvent utiliser les deux monnaies numériques pour acheter des produits à double monnaie.

L'achat de produits à double monnaie dans différents jetons représente une stratégie d'investissement différente. Cet article vous expliquera comment vous pouvez utiliser différentes stratégies pour obtenir des rendements :

Stratégie d'investissement pour les produits à double monnaie (DCP)

Prenons l'exemple du contrat BTC/USDT. Lorsque les investisseurs s'attendent à ce que le prix du BTC augmente et que le prix de règlement à l'expiration ne dépasse pas le prix de référence du contrat Dual Currency Product, ils devraient acheter le DCP avec du BTC. À l'heure actuelle, les perspectives du DCP sont également haussières.

Lorsque l'investisseur s'attend à ce que le prix du BTC baisse et que le prix de règlement à l'expiration ne sera pas inférieur au prix de référence du contrat Dual Currency Product, il devrait acheter le DCP avec du USDT. En ce moment, les perspectives du DCP sont également baissières.

En général, le rendement du DCP haussier diminue lorsque le prix de référence du contrat augmente et le gain maximal pour les investisseurs se produit lorsque le BTC augmente, mais que le prix ne dépasse pas le prix de référence du contrat.

Le rendement du DCP baissier diminue à mesure que le prix du contrat baisse et le gain maximal pour les investisseurs se produit lorsque la BTC diminue, mais le prix ne descend pas en dessous du prix de référence du contrat.

Cas de DCP rentables

En supposant que le prix actuel du bitcoin est de 60 000 USDT, le cas de simulation suivant sera utilisé pour illustrer la stratégie d'investissement DCP ci-dessus.

(A) Cas d'achat de DCP avec BTC

Si un investisseur pense que le prix de règlement de BTC/USDT va augmenter, mais ne dépassera pas 65 000 USDT, il devrait choisir d'acheter le DCP avec BTC.

Le contrat DCP est le suivant.
Prix de règlement : 65 000
Durée de blocage : 19 jours
Rendement annualisé : 48,76 %.
Date d'expiration : 28 mai

Le 28 mai, lorsque le DCP expire, le prix de règlement de BTC/USDT n'atteint pas 65000USDT comme prévu par l'utilisateur, et la devise de règlement est BTC. Si un utilisateur achète 1BTC, le processus de calcul sera le suivant :

Montant du règlement = (1 + rendement) * nombre d'achats
(1+48.76%/365*19)*1 =1.024382(BTC)
Par rapport à la détention du BTC au comptant, les investisseurs du DCP obtiennent un rendement supplémentaire de
1,024382 - 1 = 0,024382(BTC)

Tant que le prix du BTC/USDT ne dépasse pas 65 000 à la date d'échéance, le DCP peut être considéré comme un programme d'épargne fixe en bitcoins avec une période d'épargne de 19 jours, et les utilisateurs peuvent obtenir un rendement fixe supplémentaire de 48,76 % annualisé tout en profitant du gain d'appréciation du BTC.

Si le prix de règlement de BTC/USDT dépasse 65 000 USDT comme prévu par l'utilisateur, et que la devise de règlement est USDT. Si l'utilisateur achète 1BTC, les gains de l'utilisateur seront calculés comme suit :

Montant du règlement = (1 + rendement) * nombre d'achats * prix de référence ancré.
(1+48,76%/365*19)*1*65000 = 66584,861USDT
A la date d'échéance, le rendement maximum pour les utilisateurs de DCP est de 66 584,861 - 60 000 = 6 584,86 USDT.

(II) Cas d'achat de DCP avec USDT

Si un investisseur pense que le prix de règlement de BTC/USDT va baisser et ne descendra pas en dessous de 54.000 USDT, il/elle devrait choisir d'utiliser USDT pour acheter le DCP.

Le contrat Dual Coin est le suivant :
Prix de règlement : 54,000
Durée de blocage : 5 jours
Rendement annualisé : 17,44 %.
Date d'expiration : 14 mai

Lorsque le DCP expire le 14 mai, si le prix de règlement de BTC/USDT est supérieur à 54000 USDT et que la monnaie de règlement est l'USDT, avec un volume d'achat de 60000 USDT, par exemple, le rendement pour l'utilisateur sera le suivant :

Volume d'achat*(1+taux de rendement)
60,000*(1+17.44%/365*5) = 60143.34
Le gain de l'utilisateur est de : 60143.34 - 60000 = 143.34 USDT
Par rapport à la détention de USDT en espèces, le DCP permet aux investisseurs d'obtenir 143,33 USDT supplémentaires.

Le 14 mai, lorsque le DCP expire, si le prix de règlement de BTC/USDT est inférieur à 54000USDT et que la devise de règlement est BTC, avec un volume d'achat de 60000USDT, par exemple, le calcul de l'utilisateur sera le suivant :

Volume d'achat/prix de règlement négocié*(1+rendement)
60000/54000*(1+17,44%/365*5) = 1,113766BTC
Le gain de l'utilisateur est de : 1.113766 - 1= 0.113766BTC

Le DCP peut aider les investisseurs à bloquer le risque et à gagner des revenus d'intérêts supplémentaires lorsque les utilisateurs ont une idée plus précise de l'évolution du prix de règlement des deux monnaies numériques.

Auteur : Gate.io Chercheur : Charles.F
*Cet article ne représente que l'opinion du chercheur et ne constitue pas un conseil d'investissement.
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