Vessel Financeとは何ですか？

Vesselは、中央集権の効率と分散のセキュリティを組み合わせたゼロ知識証明型の分散型取引所です。これは、ZK-proof回路、AMM埋め込み注文ブック、自己保管資産管理機能を使用して実現しています。

VesselプラットフォームはScrollネットワーク上に構築され、オンチェーンのセキュリティを維持しながらオフチェーンで取引を実行するよう設計されています。その特徴により、Vesselは自己保管を通じた資産のセキュリティ、ZKプルーフを使用した透明な実行、AMM統合を使用したパフォーマンスの向上を提供できます。

船舶交換の歴史

Vesselは、Scroll L2ネットワークの創設者であるSandy PengとYe Zhangによって作成されました。彼らは2023年にVesselを立ち上げ、2024年6月にはテストネットが稼働し、2024年8月にはメインネットが開始されました。

Vesselプロジェクトは、同じ月にシードラウンドで1,000万ドルを確保し、プラットフォームとエコシステムのさらなる開発を進めることになりました。Sequoia Capital、Avalanche Foundation、Algorand Foundationなどの主要なプレイヤーが資金調達ラウンドに参加しました。

コアコンポーネント：ゼロ知識証明、シーケンサ、プルーバ、およびスマートコントラクト

ソース：Technical Deep Dive | Vessel (gitbook.io)

ゼロ知識証明 (ZKP)

ZKPは、実際の情報を明らかにせずに、他の当事者と情報や取引の妥当性を証明することを可能にします。通常、証明者、検証者、そして情報を公に検証するための挑戦者から構成されています。

分散型取引所であるVesselは、ZKPを使用してプラットフォームがユーザーのアイデンティティを漏洩せずに取引要求を検証できることを保証しています。また、悪意のあるアクターが情報を漏洩せずにシステムから隔離されることも保証しています。

シーケンサー

Vesselの取引所のシーケンサーは、ユーザーの処理要求と状態の更新を整理し、後で証明されます。シーケンサーには4つのコンポーネントがあります: ゲートウェイ、マッチングエンジン、データサーバー、およびウィットネスジェネレーター。

ゲートウェイはユーザーのリクエストを検査し、悪意のあるアクティビティをフィルタリングします。このコンポーネントは、悪意のある者に対するプラットフォームの完全性を保護するのに役立ちます。

マッチングエンジンはユーザーの注文を処理し、取引所の内部状態を更新して、スムーズな取引体験を可能にします。データサーバーコンポーネントはリアルタイムの市場データにアクセスし、それをトレーダー向けのAPIにストリーミングします。

これにより、トレーダーはプラットフォームを更新しながら、市場の状況について十分な情報に基づいた決定を下すことができます。証人ジェネレータは、証明者が情報を検証するために必要な証人を生成します。

これらのコンポーネントにより、シーケンサーは高速かつ効率的に取引を処理できます。

プルーバー

Proverは、Sequencerによって提出されたすべてのトランザクションの妥当性を確認する役割を担っています。ZK機能を使用して、この検証された情報が公開されないようにします。

これにより、ユーザーは情報をプライベートに保ちながら自信を持って取引することができます。また、取引を迅速に確認することで取引所の作業を迅速に行うのにも役立ちます。

それは、システムの整合性とユーザーのプライバシーを保証するために、簡潔で非対話型の知識（SNARK）証明を利用しています。SNARK機能により、証明者はシーケンサーが正しく動作していることを示す証明を作成できます。

それは、偽のお金や注文を作成するなどの不正な行為を防ぎます。最後に、固有のZKルールを使用して取引所外のレコードを安全に更新します。

スマートコントラクト

このブロックチェーンに保存されているルールセットは、VESSELの動作を制御します。検証と最終確定のためにSNARKの証明を保存します。また、安全なデジタル保管庫でユーザーの資金を保持し、自動取引やその他のDeFi機能を可能にします。

暗号市場の変化に応じて新しい機能が追加または適応されると、スマートコントラクトを使用してプラットフォームに反映されます。

The Vesselエコシステムの特徴：AMM DEX、セルフカストディアルティアセットマネジメント、VAELOB、および分散型ガバナンスメカニズム

AMM DEX

ソース：Vessel (gitbook.io)

Vessel取引所は、強化された自動市場メイキング（AMM）機能を実現した分散型取引所（DEX）です。このプラットフォームは取引を行う際に流動性効率を向上させるように設計されています。

この機能により、ユーザーは流動性を提供し、すべての流動性プロバイダーと共有される取引手数料を通じて競争力のあるリターンを享受できます。高度なアルゴリズムを使用して、取引の実行を改善し、スリッページを減らし、流動性プロバイダーに魅力的なオプションを提供します。

AMM機能はシーケンサーとプルーバーで構築されており、効率的なトランザクション処理と検証を可能にします。プラットフォームはまた、リアルタイムの市場状況に基づいて調整する自動マーケットメイキング戦略を使用しています。

セルフカストディア資産管理

ソース：Vessel (gitbook.io)

Vessel’s self-custody feature allows users to manage their assets, giving them complete control over said assets. This feature aligns with the principle of “Not Your Keys, Not Your Coins,” ensuring that users maintain ownership and security of their funds at all times.

この機能は、資産がプロトコル内で集約されず、悪意のあるプレイヤーを引き寄せないようにすることで、信頼とセキュリティを促進します。また、ZKプルーフを組み合わせて、第三者の統合からユーザーを保護し、セキュリティを向上させます。

セルフカストディモデルにより、Vessel取引所は分散型取引所となり、取引の実行時にユーザーの自律性とセキュリティを優先します。

検証可能なAMM埋め込みリミットオーダーブック（VAELOB）

Source: Vessel.Finance

Vesselの検証可能なAMM埋め込み制限注文ブック（VAELOB）は、自動マーケットメイキングの利点と伝統的な制限注文ブックの機能を組み合わせています。この機能により、ユーザーは同時に取引を設定し流動性を提供することができ、Vessel上での取引の柔軟性を高めることができます。

VAELOB機能は、流動性プロバイダーとトレーダーの双方にとってWin-Winの状況を作り出すことを目指しています。売り注文を使用して取引の一部を実行し、残りをAMMプールを使用して実行することにより、ユーザーの取引要求を最適化します。

各トランザクションからの手数料はAMMプールに返され、流動性提供者と共有されます。アルゴリズムはまた、トランザクション手数料を算術的に決定します。これには、ティック間隔、注文サイズ、手数料率、およびAMMプールのサイズなどの情報が使用されます。

VAELOB機能は、ユーザーが資本効率を確保することを保証し、ZK-proof機能はすべての取引が透明であることを保証します。

分散型ガバナンスメカニズム

Vesselの分散型ガバナンス構造により、トークン保有者はプロトコルのアップグレードからコミュニティイニシアチブまでの意思決定に参加することができます。

Vessel’s governance framework, supported by the VESSEL token, ensures all stakeholders have a voice in the platform’s development. It enhances the community’s trust and improves collaboration, essential for the project’s long-term success.

VESSELトークンとは何ですか？

VESSELトークンは、Vesselエコシステムのネイティブトークンです。ユーティリティを提供し、コミュニティ参加を促進し、Vesselの機能を強化することを目的としています。トークンはBEP-20トークン標準で構築されており、いくつかのクロスチェーン相互運用性機能があります。

現在、Binanceスマートチェーン上には5兆のVESSELトークンがあり、トークンを使用した取引はほとんど行われていません。

リスク分析

利点

Vesselは、ゼロ知識証明技術を採用しており、これにより取引を検証する際に機密情報を明らかにすることなく行うことができます。これによりユーザーのプライバシーとセキュリティが確保され、中央集権型取引所にまつわる大きな懸念に対処されています。

当プラットフォームは「鍵を持たぬ者はコインを持たぬ」という原則に基づき運営されており、ユーザーは自己保管を通じて完全に資産を制御することができます。この機能により、信頼性が向上し、第三者の保管業者に関連する損失リスクが低減されます。

船のアーキテクチャは、ユーザーにガス料金を一切請求せずに、1,000 TPSのパフォーマンススループットをサポートしています。スピードとコスト効率が高く、効率的な取引ソリューションを求めるトレーダーにとって魅力的です。

デメリット

ZK証明はセキュリティを向上させますが、 less experienced users にとってプラットフォームを理解し、使用することがより困難になる可能性があります。

チャレンジ

ZKプルーフテクノロジーは、暗号空間に新たに加わったものであり、多くの開発が進行中です。これは、革新的な技術が完全に実戦でテストされていないため、世界的な採用に影響を与える可能性があります。

暗号空間への追加として、ZK-証明技術はその能力を十分に活用しようとする開発者の関心を集めています。その結果、複数のDeFiプロジェクトがZK証明を使用した同様のプライバシー重視の機能を提供しています。

これにより、ベッセルエクスチェンジが目立つことが難しくなり、市場シェアを獲得するにはさらなる革新的な開発が必要になります。Vesselプロジェクトも暗号空間の一部であり、それを取り巻くボラティリティと不確実性にさらされています。

競争分析

The Vessel exchange and ZKEXは、CEXの機能をユーザーに提供するためにZK証明を使用する分散型取引所です。しかし、それらは異なるユーザーを対象とし、異なるコア機能に焦点を当てています。

Vesselがシームレスなユーザーエクスペリエンスに焦点を当てている一方、ZK証明は取引の検証、セキュリティ、およびユーザープライバシーに使用されています。ZKEX取引所は相互運用性とマルチチェーン取引に焦点を当てています。

ベッセルの主なユーザーは、適切なユーザーエクスペリエンスと組み合わせた安全で効率的な取引を求めるトレーダーです。ZKEXの主なユーザーは、複数の資産とチェーンをサポートする汎用性の高い取引プラットフォームを必要としています。

ZKEX取引所は注文簿機能を使用して効率的な取引を提供している一方、Vessel取引所ではVAELOBを利用しています。VAELOBは注文簿機能のアップグレード版であり、Vesselユーザーは効率的に資本を活用しながらより高い報酬を得ることができます。

VESSELトークンを所有するにはどうすればいいですか?

ユーザーは簡単なプロセスに従ってVESSELトークンを所有し、Vesselエコシステムの一部となることができます。

ウォレットをセットアップする

VESSELトークンを所有する方法の1つは、取引所を通じてそれらを購入することです。そのためには、ユーザーはGate.ioアカウントを作成し、KYCプロセスを完了し、アカウントに資金を追加してトークンを購入してください。

VESSELトークンを利用する

Once users have acquired VESSEL tokens, they can explore the Vessel ecosystem by conducting transactions and participating in governance.

有用な参考文献

Vessel Financeプラットフォームの最新情報については、以下をご覧ください：

• 公式ウェブサイト
• 囀る

VESSELでアクションを取る

Vesselプロジェクトについて詳しくはこちらGate.