Qu'est-ce que l'IDEX ? Tout ce que vous devez savoir sur l'IDEX

Qu'est-ce que l'IDEX ?

Source : Site Internet de l'IDEX

IDEX est une bourse décentralisée (DEX) construite sur Ethereum qui combine les meilleures caractéristiques et performances des bourses centralisées avec celles des DEX grâce à des pools de liquidité, des carnets d'ordres et des teneurs de marché automatisés.

Contrairement aux bourses centralisées, où les utilisateurs négocient par l'intermédiaire d'une plate-forme ou d'une entité unique, IDEX offre ces caractéristiques par l'intermédiaire d'un réseau pair-à-pair, où les utilisateurs négocient directement les uns avec les autres, ce qui élimine la nécessité d'une conservation par une tierce partie. La plateforme propose également des services tels que le staking, le liquidity mining et Hummingbot.

Historique du projet IDEX

IDEX, anciennement connu sous le nom d'Aurora, a été lancé en 2017, et sa version 2.0 a été lancée en 2020. Le projet a été lancé par le cofondateur Alex Wearn et son frère Phil Wearn. En 2018, IDEX s'est intégré au populaire portefeuille Ethereum, MetaMask, afin de simplifier les transactions des utilisateurs et de promouvoir une adoption plus large des crypto-monnaies.

En 2019, IDEX a introduit le protocole Hybrid Relay, qui combine les avantages des DEX à carnet d'ordres et des teneurs de marché automatisés (AMM). Le protocole a amélioré la liquidité, permettant aux utilisateurs d'exécuter des stratégies commerciales avancées.

En 2020, IDEX a clôturé un cycle de financement de démarrage de 2,5 millions de dollars mené par G1 Ventures et Borderless Capital. La bourse a également dépassé son volume d'échanges de toute une vie, s'imposant ainsi comme un acteur important de l'espace DEX.

En 2021, IDEX a continué à faire évoluer les caractéristiques et les fonctionnalités de la plateforme, en introduisant des fonctions telles que la négociation d'ordres limités et d'ordres stop-loss pour sa base d'utilisateurs diversifiée.

L'équipe IDEX

IDEX a été lancée par Alex Wearn, le PDG, et Phil Wearn, le directeur de l'exploitation. Alex Wearn a déjà travaillé pour des entreprises réputées. Il a précédemment travaillé comme chef de produit senior pour Amazon, responsable des ventes interentreprises pour Adobe, chef de produit senior pour IBM, analyste commercial senior pour IBM, et est un ancien élève de la Kellogg School of Management.

Phil Wearn est un comptable professionnel avec une formation en ingénierie astronautique et une expérience entrepreneuriale. Ancien cofondateur d'EtherEX, il construit des projets basés sur la blockchain depuis la création de la blockchain Ethereum. Son expérience dans le développement de projets l'a amené à s'intéresser aux protocoles performants et décentralisés, qui sont à la base de l'IDEX.

Les autres membres de l'équipe de direction de IDEX comprennent Brian Yennie, le directeur technique de IDEX. Il est ingénieur en logiciel et a plus de 20 ans d'expérience professionnelle.

La technologie de base de IDEX : Carnet d'ordres, Automated Market Maker et Smart Contract

Carnet d’ordres

Un carnet d'ordres est un registre public de tous les ordres d'achat et de vente en attente pour une paire de titres donnée sur un réseau. L'ordre est organisé de manière à permettre aux acheteurs et aux vendeurs de passer directement des ordres au prix qu'ils souhaitent ou au prix du marché.

Le carnet d'ordres de l'IDEX comporte des caractéristiques telles que les ordres à cours limité, les ordres au marché et la profondeur des ordres, ce qui garantit la liquidité des jetons les moins populaires

La structure Hybrid Relay du carnet d'ordres de IDEX permet une exécution plus rapide des transactions, de meilleures options de prix, une plus grande liquidité et une meilleure transparence, fournissant des informations précieuses sur les sentiments du marché.

Teneur de marché automatisé (AMM)

Les AMM fonctionnent comme des pools de liquidités où les utilisateurs déposent des jetons pour que les commerçants puissent échanger directement des jetons. La proportion de jetons dans ces pools influe sur le prix, qui fluctue en fonction de l'offre et de la demande.

Si le protocole IDEX Hybrid Relay s'appuie fortement sur son carnet d'ordres, il intègre également l'AMM pour ajouter une couche de flexibilité à la liquidité disponible afin de répondre à la diversité de sa base d'utilisateurs.

L'AMM facilite la découverte des prix pour les jetons dont l'activité du carnet d'ordres est limitée, ce qui permet une meilleure évaluation du marché. Il améliore également la liquidité pour les traders qui cherchent à échanger des jetons peu populaires.

Contrats intelligents

Le contrat intelligent IDEX agit comme un séquestre lors des transactions décentralisées. Les moteurs de négociation conçus avec des fonctionnalités hors chaîne exécutent les transactions en temps réel avant de les envoyer au réseau pour règlement, ce qui entraîne un retard de règlement.

Les contrats intelligents utilisent la cryptographie pour garantir la propriété et l'approbation. Cela permet de s'assurer que toutes les transactions sont autorisées, approuvées et légitimes, et que les fonds sont envoyés aux propriétaires appropriés.

Les contrats intelligents sont également chargés de faire respecter les règles des pools de liquidités, ce qui permet aux utilisateurs d'effectuer des transactions sans infrastructures compliquées ni intervention de tiers.

Caractéristiques de l'écosystème IDEX : IDEX Classic, Hummingbot et AURA Swap

IDEX Classic

Source : Site Internet de l'IDEX

Il s'agit de la première bourse décentralisée à liquidité hybride qui combine le carnet d'ordres à haute performance avec l'AMM en utilisant le protocole Hybrid Relay. Il permet aux utilisateurs de connecter leurs portefeuilles décentralisés et d'effectuer des transactions.

Semblable à l'interface des bourses centralisées, elle affiche le carnet d'ordres, la vue de la négociation des prix et une fonction d'achat et de vente facile à utiliser pour les négociateurs de tous niveaux. La plateforme permet aux commerçants d'éviter les transactions ratées, d'obtenir les meilleurs prix possibles et de fournir des liquidités aux autres utilisateurs. Il dispose également de fonctions telles que les ordres stop loss et les ordres à cours limité.

Les frais sur la plateforme IDEX sont classés en deux catégories :

1. Frais de transaction
2. Taxes sur le gaz

Les frais de négociation pour les preneurs sont fixés à 0,125 %, qu'ils participent à des transactions limitées ou à un pool. Les 0,125% sont répartis entre les fournisseurs de liquidité et le protocole IDEX. Les premiers 0,100 % des frais rémunèrent le pool et les fournisseurs de liquidités, tandis que le protocole détient les 0,025 % restants. Le preneur paie les frais de transaction, de sorte que les autres participants aux transactions n'ont pas à le faire.

Le protocole IDEX gère les frais de gaz afin d'éviter les attaques de front running, les transactions ratées, les mauvais acteurs et l'inefficacité. La valeur des taxes sur le gaz n'est pas constante, mais elle est généralement faible. Les frais de gaz sont calculés sur la base de la valeur marchande du jeton et déduits des réserves de l'utilisateur.

Source : Site Internet de l'IDEX

Une autre caractéristique de la plateforme IDEX Classic est l'extraction de liquidités. Le concept de liquidity mining consiste à fournir de la liquidité pour une paire d'opérations sur la plateforme et à obtenir 0,1 % des opérations sur la paire en fonction de la proportion de liquidité fournie par l'utilisateur.

Pour contribuer à l'accroissement du pool de liquidités disponibles, les jetons IDEX sont distribués aux participants aux fermes d'extraction de liquidités dès le lancement de l'IDEX HL.

Source : IDEX Classic

La plateforme offre une gamme de récompenses, des récompenses de staking qui permettent aux utilisateurs de gagner 50% de tous les frais de transaction IDEX, qui sont payés toutes les deux semaines en USDC. Les récompenses de trading permettent aux traders de gagner pendant les promotions spéciales, et le bonus de parrainage donne au parrain un pourcentage de récompense et des remises sur les frais de transaction.

Colibri

Source : Site web de Hummingbot

Le projet IDEX intègre le Hummingbot, un outil utilisé pour construire et exécuter des robots de trading sur la plateforme IDEX. Le Hummingbot automatise les transactions en profitant des opportunités d'arbitrage dans l'AMM de IDEX.

La stratégie d'arbitrage consiste à acheter des jetons à un pool ou à une bourse à un prix inférieur et à les vendre à un autre pool ou à une autre bourse à un prix supérieur. Le Hummingbot analyse les écarts de prix entre les projets afin d'exécuter des transactions rentables.

Le Hummingbot comprend des stratégies préconstruites qui sont faciles à activer pour les nouveaux utilisateurs ayant des connaissances techniques limitées. Il dispose également de fonctions personnalisables permettant aux traders experts d'affiner leurs stratégies.

Échange AURA

La fonction AURA Swap a été créée lorsque le projet est passé d'Aurora à IDEX. Cette fonctionnalité permet aux détenteurs de jetons AURA d'échanger des jetons IDEX à un taux de 1:1 sans limite de temps.

Le processus d'échange comprend l'approbation des jetons dans le portefeuille d'autodétention et l'échange. Les jetons AURA échangés seraient bloqués dans le contrat intelligent IDEX indéfiniment.

Qu'est-ce que le jeton IDEX ?

Source : Site Internet de l'IDEX

Le jeton IDEX remplit des fonctions essentielles dans l'écosystème IDEX. Le jeton est utilisé pour payer les frais liés à la réalisation de transactions sur la plateforme. Le jeton IDEX peut fournir un revenu passif à son détenteur grâce à des activités de staking, qui contribuent également à la sécurité de l'échange.

Les jetons sont une source de liquidité pour financer les pools de liquidité pour les utilisateurs qui souhaitent participer à l'extraction de liquidité et gagner plus de jetons IDEX LP. Les détenteurs de jetons peuvent participer à des campagnes de parrainage pour gagner des IDEX supplémentaires.

Grâce au jeton IDEX, le robot Humming peut mettre en œuvre une stratégie rentable sur les paires de devises. En outre, les détenteurs d'IDEX peuvent réclamer des "airdrops" de l'écosystème, principalement lorsque l'actif est détenu sur un portefeuille non conservateur.

Les détenteurs du jeton IDEX ont l'avantage de voter sur les propositions visant à ajouter des fonctionnalités supplémentaires et à modifier les frais de service et les protocoles afin d'améliorer les perspectives du projet. Le jeton fournit des liquidités à l'AMM, garantissant le bon fonctionnement du protocole Hybrid Relay.

Le jeton IDEX est-il un bon investissement ?

Le token IDEX joue un rôle essentiel dans l'écosystème IDEX, servant de mécanisme de paiement, d'outil de gouvernance, de fournisseur de liquidités et de source potentielle de revenus passifs pour ses détenteurs.

Avec l'effondrement des établissements centralisés et la volonté de construire un espace décentralisé, le nombre d'utilisateurs de l'IDEX devrait augmenter, de même que les transactions effectuées et le prix des jetons.

L'accent mis sur la propriété communautaire s'aligne sur les principes originaux de la technologie Blockchain, permettant une meilleure sécurité et une plus grande transparence. La propriété communautaire garantit également la participation des utilisateurs aux activités de gouvernance, ce qui serait un élément clé de la réussite de l'IDEX.

Analyse des risques

Avantage

Le projet IDEX présente l'avantage de la décentralisation. Contrairement aux établissements centralisés, IDEX utilise un système pair-à-pair qui donne la priorité à la sécurité et à la transparence, éliminant ainsi le risque de défaillance d'un point unique ou d'incompétence d'un tiers.

Le protocole Hybrid Relay offre à la fois la vitesse d'exécution et une liquidité plus importante, garantissant ainsi une exécution plus rapide des transactions, même pour les jetons les moins populaires. La conception hybride répond également aux divers besoins des traders, en leur permettant de contrôler leurs stratégies et leurs actifs.

La conception garantit également la rentabilité. Le protocole sous-jacent de la plateforme IDEX ajuste les frais facturés aux utilisateurs en fonction de facteurs tels que la taille de l'ordre et la volatilité du marché.

Inconvénients

Bien que le projet IDEX présente de nombreux avantages, son potentiel est limité. La première est qu'il est compliqué à utiliser. Si le protocole Hybrid Relay est une technologie innovante, elle est également nouvelle, ce qui la rend peu familière aux nouveaux utilisateurs.

Pour profiter de la fonction Hummingbot, les utilisateurs doivent avoir des connaissances techniques pour configurer et faire fonctionner le robot. La conception de l'IDEX met l'accent sur les pools de liquidités et l'actionnariat communautaire. Avec peu de liquidités et peu de membres de la communauté, la plateforme ne peut pas accéder à la croissance et au soutien nécessaires pour prospérer.

Défis

Comme tout projet en expansion, le principal défi du projet IDEX est l'adoption par les utilisateurs et la liquidité. Les complexités techniques font qu'il est décourageant pour les nouveaux utilisateurs de se lancer dans l'IDEX, surtout après avoir fait l'expérience de l'absence de complexité dans les CEX.

Bien qu'il n'y ait pas de garde centralisée, les DEX sont constamment ciblés par les mauvais acteurs de l'espace. Ainsi, l'IDEX devrait renforcer les mesures de sécurité déjà établies et la détection proactive des vulnérabilités afin de maintenir la confiance des utilisateurs.

Analyse concurrentielle

Bien qu'il existe de nombreuses bourses décentralisées, aucune ne se rapproche plus de l'IDEX que DYDX. DYDX est une plateforme décentralisée d'autoconservation qui offre les mêmes modèles hybrides de carnet d'ordres et d'AMM.

L'IDEX se concentre sur la fourniture d'une grande liquidité afin de la rendre attrayante pour les utilisateurs, tout en renforçant la sécurité et la transparence.

DYDX, quant à lui, se concentre sur une exécution plus rapide en optimisant son carnet d'ordres pour les activités de trading à haute fréquence. Alors que DYDX dispose d'une base d'utilisateurs plus importante, IDEX peut se targuer d'une communauté active qui se concentre sur l'amélioration et le développement.

Comment pouvez-vous détenir IDEX ?

Pour posséder des jetons IDEX et faire partie de l'écosystème IDEX, les utilisateurs peuvent suivre un processus simple :

Création d'un portefeuille

L'une des façons de posséder des jetons IDEX est de les acheter par l'intermédiaire d'une bourse. Pour cela, l'utilisateur doit créer un compte Gate.io, compléter le processus KYC et ajouter des fonds au compte pour acheter le jeton.

Utiliser les jetons IDEX

Une fois que les utilisateurs ont acquis des jetons IDEX, ils peuvent explorer le large éventail de fonctionnalités de l'écosystème IDEX, telles que le staking, les pools de liquidité, la réservation d'ordres, la création de robots et la gouvernance.

Références utiles

Pour les dernières mises à jour concernant l'IDEX, visitez le site :

• Site officiel
• Twitter
• Telegram

Agissez sur l'IDEX

Les utilisateurs peuvent échanger le jeton IDEX ici.

Références

https://decrypt.co/37796/crypto-exchange-idex-raises-2-5-million-in-seed-round
https://bullringcrypto.teachable.com/courses/a-beginners-guide-to-cryptocurrencies/lectures/4666644
https://coincodex.com/ico/idex/
https://www.crunchbase.com/person/phil-wearn
https://www.linkedin.com/in/alexwearn/
https://coinmarketcap.com/currencies/idex/
https://medium.com/idex/aurora-dao-rebranding-to-idex-9611e5ef810f
https://docs.idex.io/