SharkFin là gì?
Một sản phẩm quản lý tài chính cấu trúc được đảm bảo bằng vốn, cấu trúc đường cong lợi nhuận giống như vây cá mập nhô lên khỏi mặt nước. Về bản chất nó là một sản phẩm phái sinh quyền chọn, còn được gọi là quyền chọn knock-out (knock-out options). Khi sản phẩm quản lý tài chính SharkFin ra mắt, các thông số sản phẩm như loại coin giới hạn startup và thời gian khóa sẽ được xác định theo biến động thị trường, chỉ có lãi cuối cùng là không cố định. Tiền lãi thu được quyết định bởi việc giá của coin mục tiêu có vượt quá phạm vi giá (tăng vọt/giảm). nếu không vượt qua thì có thể thu được lợi nhuận hàng năm cao, cũng có lợi nhuận đảm bảo không thấp hơn mức tối thiểu.
Các sản phẩm cấu trúc SharkFin hiện có của Gate.io bao gồm Daily SharkFin, Bullish SharkFin, Bearish SharkFin.
Bullish SharkFin là gì?
Bullish SharkFin là một sản phẩm tài chính đảm bảo vốn với 3 hình thức lợi nhuận, có khả năng thu được lợi nhuận cao.
Mô hình lợi nhuận Bullish sharkfin: trong một khoảng thời gian nhất định, nếu nó luôn nằm giữa giới hạn dưới và giới hạn trên của phạm vi giá, thì có thể thu được tỷ lệ lợi nhuận hàng năm cao hơn; nếu có hành vi knock-out (vượt quá phạm vi giá) trong khoảng thời gian đó cũng có cơ hội đạt được tỷ lệ lợi nhuận trung bình và ít nhất là có lợi nhuận đảm bảo. Ngược lại với xu hướng của mô hình lợi nhuận bearish SharkFin, phù hợp với thị trường tăng giá.
Mô hình lợi nhuận bullish SharkFin
Có 3 cách kiếm lợi nhuận
1) Loại đầu tiên: Trong thời gian quan sát, giá của tài sản mục tiêu không vượt quá phạm vi giá (tức là trong phạm vi giá), người dùng có thể nhận được tỷ lệ lợi nhuận hàng năm cao hơn (tỷ lệ lợi nhuận đảm bảo <tỷ lệ lợi nhuận cuối cùng ≤ tỷ lệ lợi nhuận tối đa). Khi thanh toán, giá tài sản mục tiêu càng gần với giới hạn trên của phạm vi giá, thì lợi nhuận hàng năm càng cao.
2) Loại thứ hai: Trong thời gian quan sát, nếu giá của tài sản mục tiêu vượt quá giới hạn trên của phạm vi giá và luôn lớn hơn giới hạn dưới của phạm vi giá (knock-up range), người dùng sẽ nhận được tỷ lệ lợi nhuận trung bình.
3) Loại thứ ba: Trong thời gian quan sát, khi giá của tài sản mục tiêu thấp hơn giới hạn dưới của phạm vi giá ( knock-down range), người dùng sẽ nhận được tỷ lệ lợi nhuận đảm bảo.
Cách tính lợi nhuận của bạn (Ví dụ)
Giả sử một sản phẩm bullish sharkfin, lợi nhuận hàng năm 4% ~ 20%, lợi nhuận trung bình 10%, bị khóa trong 8 ngày, so sánh với hợp đồng vĩnh cửu BTC / USDT, phạm vi giá là [$ 43,500- $ 48,700] và ngày thanh toán đề tham khảo giá thanh toán là $ 47.008,87. Vì vậy
1) Loại đầu tiên: Trong phạm vi giá, được thanh toán với tỷ lệ hoàn vốn hàng năm từ 4% đến 20%
Điều kiện: Khoảng thời gian 43500 ＜ giá BTC ≤48700
Tỷ lệ lợi nhuận cuối cùng = 4% + (giá thanh toán - giá giới hạn dưới) / (giá giới hạn trên - giá giới hạn dưới) x (20% - 4%)
= 4% + (47.008,87 - 43.500) / (48.700 - 43.500) x (20% - 4%)
= 12,41%
Lợi nhuận = tiền vốn x tỷ lệ lợi nhuận hàng năm khi đáo hạn / 365 x kỳ hạn đầu tư
2) Loại thứ hai: Chưa trong phạm vi giá, thanh toán với tỷ lệ lợi nhuạn hàng năm trung bình là 10%
Điều kiện đạt được: giá BTC xuất hiện trong khoảng thời gian> 48700. và luôn > 43500
Thu nhập = tiền gốc x 10% / 365 x kỳ hạn đầu tư
3) Loại thứ ba: Chưa trong phạm vi giá, thanh toán ở mức 4% của tỷ lệ lợi nhuận hàng năm đảm bảo
Điều kiện: Trong khoảng thời gian miễn là xuất hiện giá BTC ≤ 43500 trong thời gian
Lợi nhuận = tiền vốn x 4% / 365 x kỳ hạn đầu tư
Các câu hỏi thường gặp
1.Sự khác biệt giữa sản phẩm cấu trúc bullish sharkfin và các sản phẩm cấu trúc khác
Bullish Sharkfin cung cấp nhiều phương pháp sinh lời hơn và xác suất đạt được lợi nhuận cao trong phạm vi giá lớn hơn, phù hợp để mua khi thị trường tăng giá
2.Biết lãi suất hàng năm, làm thế nào để tính lãi?
Tỷ lệ lợi nhuận hàng năm đã biết là A, khi đó lãi suất = tỷ lệ lợi nhuận hàng năm / 365 x số ngày đầu tư
3.Sau khi giá phạm vi được xác định, nó có được điều chỉnh giữa chừng không?
Nếu tình hình thị trường biến động mạnh trước thời hạn quan sát bắt đầu tính lãi suất, chúng tôi sẽ điều chỉnh phạm vi giá của sản phẩm sharkfin về mức tốt nhất theo tình hình thị trường để đảm bảo rằng người dùng nhận được lợi nhuận tốt nhất. Sau khi chính thức bước vào giai đoạn quan sát, chúng tôi sẽ không tiến hành điều chỉnh giá nữa.
4.Nếu giá trong thời gian giá thấp hơn giới hạn dưới của phạm vi giá, nhưng cũng vượt quá giới hạn trên của phạm vi giá, thì tình huống này được tính theo lợi nhuận cao hay thấp?
Dựa theo quy tắc mô hình lợi nhuận Bullish Sharkfin, nếu giá của khoảng thời gian vượt quá giới hạn trên của phạm vi giá, nó sẽ được tính theo tỷ lệ lợi nhuận thấp nhất. Nếu giá thấp hơn giới hạn dưới của phạm vi giá, nó sẽ được tính theo tỷ lệ lợi nhuận bảo đảm. Do đó, nếu giá trong khoảng thời gian vừa thấp hơn giới hạn dưới của phạm vi giá vừa vượt quá giới hạn trên của phạm vi giá, thì lợi nhuận sẽ được tính dựa trên tỷ lệ lợi nhuận bảo đảm.
Gate.io bảo lưu quyền giải thích cuối cùng về sản phẩm.
* Tìm hiểu thêm tại Gate Learn
What is SharkFin?
What is an Option?
