Gate Blog

Kripto haberlerine ve içgörülerine Açılan Kapınız

Gate Blog
Latest Posts
- Hotspot
- Industry Analysis
- Common Knowledge
- Market Insights
Guide
- Crypto 101
- Trading Guide
Company News
- In the Press
- Newsroom
- Promotions
- CEO Notes
- Gate.io AMA
- Gate Charity
Institutional

Gate.io Blog Copy Trading: Hangi Kopyalama Modu Sizin İçin Uygun?

Copy Trading: Hangi Kopyalama Modu Sizin İçin Uygun?

28 November 13:52

[//]:content-type-MARKDOWN-DONOT-DELETE

![](https://gimg2.gateimg.com/image/article/1669618429%E8%B7%9F%E5%8D%95%E6%A8%A1%E5%BC%8F%E5%8D%9A%E6%96%87_%E7%9C%8B%E5%9B%BE%E7%8E%8B.jpg)

Copy trading iki kopyalama modu piyasaya sürdüğünden beri, birçok kopyalayıcının hangi kopyalama modunu seçeceği konusunda kafası karışmış durumdadır. Kesin olmak gerekirse, kopyalayıcılar en çok getiriye ve riske ö[NEM](https://www.gate.io/trade/XEM_USDT) vermektedir. Dolayısıyla bu makale, farklı kopyalama modları altında getirinizin ve riskinizin ne olacağını açıklayacaktır.

**1. Copy Trading'de İki Kopya Modu: Otomatik Kopyalama Modu vs Özelleştirilmiş Mod**
Şu anda copy trading'de iki kopyalama modu bulunmaktadır: Özelleştirilmiş Mod ve Otomatik Kopyalama Modu. Özelleştirilmiş Mod'a gelince, adından da anlaşılacağı gibi, kopyalayıcılar kaldıraç, kopya çarpanı ve kopya sözleşmelerini kendileri ayarlayabilirken, Otomatik Kopyalama Modu, kopyalayıcıların lider trader tarafından belirlenen lider parametreleri tamamen kopyalamasıdır.

Kullanıcı Otomatik Kopya Modunu seçtiğinde, kopyalayıcılar, maksimum kaldıraç 100 olarak ayarlanabilen lider yatırımcı ile aynı kaldıracı kullanabilir, bu da Özelleştirilmiş Moddaki kaldıraç sınırını aşar ve getirileri en üst düzeye çıkarır, ancak aynı zamanda riskleri de en üst düzeye çıkarır.

Kullanıcı "Özelleştirilmiş Modu" seçtiğinde, kaldıraç kısıtlamaları nedeniyle lider trader ile aynı getiriyi elde edemese de, belirli risklerden kaçınmak ve piyasa krizdeyken kendi kayıplarını azaltmak için daha fazla fırsata sahip olur.

Basitçe söylemek gerekirse, kopyalayıcılar "Otomatik Kopyalama Modunu" seçerse, riskleri ve getirileri tamamen lider trader tarafından belirlenir. Kopyacılar "Özelleştirilmiş Modu" seçerlerse, riskleri ve getirileri gerçek durumlarına göre ayarlayabilirler.

**2. Otomatik Kopyalama Modu Altında Getiriler ve Riskler**
Kopyalayıcılar "Otomatik Kopyalama Modunu" kullandıklarında, bir yandan Özelleştirilmiş Modda var olan kaldıraç limiti olmadan karlarını en üst düzeye çıkarabilirler; diğer yandan, agresif ticareti seven bir lider trader tarafından belirlenen yüksek kaldıraçla toleranslarının ötesinde riskler de alabilirler.

Kopyalayıcıların getirilerini ve risklerini analiz etmek için aşağıdaki durumu ele alalım:
Ücretleri saymadan,
Lider yatırımcının varlıkları: 1000U. Mevcut fiyatı 100U olan bir sözleşme satın almıştır. Kaldıraç 100 olarak ayarlandığında 100000U değerinde bir pozisyon açmak isterse, pozisyon marjı 100000/100=1000U olacaktır. Bir kopyalayıcı, Otomatik Kopyalama Modu ile lider yatırımcıyı kopyalar. Kopyacının aynı marjı yatırdığını ve lider trader ile aynı değerde bir pozisyon açtığını varsayarsak.

Piyasa yükseldikçe, kopyalayıcı yüksek getiri elde edebilir: A sözleşmesinin fiyatı %10 artarsa, lider yatırımcının getirisi: 100000*%10=10000U ve kopyalayıcı da 10000U kazanacak ve kârı maksimize edecektir.

Piyasa düştüğünde, kopyalayıcılar lider trader ile aynı yüksek risklerden etkilenecektir: A sözleşmesi% 1 düşerse, lider trader için kayıp miktarı: 100000*-1%=-1000U, kopyalayıcı kişi de 1000U kaybedecektir;

Mevcut pozisyonun marjını% 0,5 oranında korumak istiyorsanız, lider trader ve kopyalayıcı tarafından korunacak marj: (100000-1000)*% 0,5 = 495, lider trader ve kopyalayıcı öncü mevduata yatırım yapmaya devam etmezse, zorunlu bir kapanışı tetikleyecek ve bir likidasyon meydana gelecektir. Hem lider trader hem de kopyalayıcı satın aldıkları A sözleşmesini ve kendi 1000 depozitolarını kaybedecektir.

Otomatik Kopyalama Modunu seçen kopyalayıcının piyasa yükseldiğinde kârı maksimize edebileceği görülmektedir. Bununla birlikte, piyasa dalgalandığında, kopyalayıcılar yetersiz fon durumunda küçük dalgalanmalar altında likidasyon olayı risklerinden olumsuz etkilenebilir.

**3. Özelleştirilmiş Mod Altında Kopyalayıcıların Getirileri ve Riskleri**
Peki, Özelleştirilmiş Modu seçerseniz ve kendi kabul edilebilir kopyalama kaldıracınızı belirlerseniz, getiriniz ve riskiniz nasıl olur?

Kopyalayıcıların getiri ve risklerine ilişkin vaka çalışması: Masrafları hesaba katmadan,

Özelleştirilmiş Modda, kopyalayıcıların ve kurşun yatırımcıların getirileri arasındaki fark,
Kopyacıların kaldıracının < lider traderın kaldıracı olduğunu varsayalım Lider traderın varlıkları: 1000U. Mevcut fiyatı 100U olan A sözleşmesini satın aldı, ancak 100000U değerinde bir pozisyon açmak istiyor, kaldıraç 100'e ayarlı ve pozisyon marjı 100000/100=1000U Kopyalayıcıların varlıkları: 500U; kopya çarpanı: 0,1; kopyalama pozisyon değeri: 100000*0,1=10000U. Kopyalama kaldıracı 20 olarak ayarlandığında, kopyalayıcıların pozisyon marjı şöyle olacaktır: 10000/20=500U.

**A sözleşmesinin fiyatı %10 artarsa**
Lider yatırımcının getirisi: 100000 * %10 = 10000U; lider yatırımcının yatırım getirisi: 10000/1000 = 1000%
Kopyalayıcının getirisi: 10000*%10=1000U, Kopyalayıcının yatırım getirisi: 1000/500=200%
Lider trader ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 10000-1000=9000U

Hem lider yatırımcının hem de kopyalayıcının yeterli marja sahip olduğunu ve kopyalamanın devam ettiğini varsayarsak
Lider trader'ın pozisyonunun değeri: 100000+10000=110000U;
Kopyalayıcının pozisyonunun değeri: 10000+1000=11000U;

**A sözleşmesinin fiyatı %10 artmaya devam ederse,**
Lider yatırımcının getirisi: 110000*10%=11000U; lider yatırımcının yatırım getirisi: (10000+11000)/1000=2100%
Kopyalayıcının getirisi: 11000*%10=1100U, Kopyalayıcının yatırım getirisi: (1000+1100)/500=%420
Lider trader ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 11000-1100=9900U; kümülatif getiri farkı: (10000-1000)+(11000-1100)=18900U
Lider trader'ın pozisyon değeri: 110000+11000=121000U; kopyalayıcının pozisyon değeri: 11000+1100=12100U；

**A sözleşmesinin fiyatı yine %10 oranında artmaya devam ettiğinde,**
Lider yatırımcının getirisi: 121000*%10=12100U; lider yatırımcının yatırım getirisi: (10000+11000+12100)/1000=%3310
Kopyalayıcının getirisi: 12100*%10=1210U; fKopyalayıcının yatırım getirisi: (1000+1100+1210)/500=%662
Lider yatırımcı ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 12100-1210=10890U ve kümülatif getiri farkı: (10000-1000)+(11000-1100)+(12100-1210)=29790U

![](https://gimg2.gateimg.com/image/article/16696186011128en1.png)

**Kopyalayıcının kaldıracının > lider trader'ın kaldıracı olduğunu varsayalım**
Lider yatırımcıların varlıkları: 1000U. Mevcut fiyatı 100U olan A sözleşmesini satın almıştır, ancak kaldıraç 10 ve pozisyon marjı 1000/100=100U olacak şekilde 100000U değerinde bir pozisyon açmak istemektedir. Kopyalayıcıların varlıkları: 500U; kopya çarpanı: 0,1; kopyalama pozisyon değeri: 100000*0,1=10000U. Kopyalama kaldıracı 20 olarak ayarlandığında, kopyalayıcıların pozisyon marjı şöyle olacaktır: 100/20=5U.

Özelleştirilmiş Mod altında lider trader ve kopyalayıcı arasındaki getiri ve risklere ilişkin vaka çalışması:
A sözleşmesinin fiyatı %10 artarsa Lider yatırımcının getirisi: 100000 * %10 = 100U; lider yatırımcının yatırım getirisi: 1000/100 = 100%
Kopyalayıcının getirisi: 100*%10=10U, kopyalayıcının yatırım getirisi: 10/5=200%
Lider yatırımcı ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 100-10=90U

Hem lider yatırımcının hem de kopyalayıcının yeterli marja sahip olduğunu ve kopyalamanın devam ettiğini varsayarsak
Lider yatırımcının pozisyon değeri: 1000+100=1100U;
Kopyalayıcının pozisyon değeri: 100+100=110U;

**A sözleşmesinin fiyatı %10 oranında artmaya devam ederse**
Lider yatırımcının getirisi: 1100*%10=110U; lider yatırımcının yatırım getirisi: (100+110)/100=%210
Kopyalayıcının getirisi: 110*%10=11U, kopyalayıcının yatırım getirisi: (10+11)/5=%420
Lider yatırımcı ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 110-11=99U; kümülatif getiri farkı: (100-10)+(110-11)=189U
Lider yatırımcının pozisyon değeri: 1100+110=1210U;Kopyalayıcının pozisyon değeri: 110+11=121U;

**A sözleşmesinin fiyatı tekrar %10 artmaya devam ederse,**
Lider yatırımcının getirisi: 1210*10%=121U; lider yatırımcının yatırım getirisi: (100+110+121)/100=331%
Kopyalayıcının getirisi: 121*10%=12.1U, kopyalayıcının yatırım getirisi: (10+11+12.1)/5=662%
Lider yatırımcı ile kopyalayıcı arasındaki getiri farkı: 121-12.1=108.9U; kümülatif getiri farkı: (100-10)+(110-11)+(121-12.1)=297.9U

![](https://gimg2.gateimg.com/image/article/16696187391128en2.png)

Lider yatırımcı ve kopyalayıcı arasındaki kaldıraç farkına bakılmaksızın, getiride aynı yönü koruyacakları görülebilir, bu da lider yatırımcı kar ederse, kopyalayıcının birlikte kâr edeceği anlamına gelir. Ancak kopya çarpanı ve farklı kaldıraç gibi faktörler nedeniyle, getiriler ve yatırım getirisi önemli ölçüde farklı olacaktır.

Pazar dalgalanır ve düşerse, kopyalayıcılar hangi risklerle karşı karşıya kalacaktır?

**Kopyalama kaldıracının < lider traderın kaldıracı olduğunu varsayalım**
Lider yatırımcının varlıkları: 1000U. Mevcut fiyatı 100U olan A sözleşmesini satın aldı ve 100000U değerinde bir pozisyon açmak istiyor, kaldıraç 100'e ayarlı ve pozisyon marjı 100000/100=1000U
Kopyalayıcıların varlıkları: 500U; kopya çarpanı: 0.1; kopyalama pozisyon değeri: 100000*0.1=10000U.
Kopyalama kaldıracı 20 olarak ayarlandığında, kopyalayıcıların pozisyon marjı şu şekilde olacaktır: 10000/20=500U.

**A sözleşmesinin fiyatı %1 oranında düşerse**
Lider yatırımcının kaybı: 100000*-1%=-1000U; lider yatırımcının yatırım getirisi: -1000/1000=-100%
Kopyalayıcının kaybı: 10000*-1%=-100U, fKopyalayıcının yatırım getirisi: -100/500=-20%

Mevcut pozisyonun marjını %0,5 oranında korumak istiyorsanız
Lider yatırımcı tarafından sürdürülecek marj: (100000-1000）*%0,5=495U.

Eğer lider yatırımcı öncü teminata yatırım yapmaya devam etmezse, zorunlu bir likidasyonu tetikleyecek ve bir likidasyon yaşanacaktır. Ardından, lider yatırımcı satın aldığı A sözleşmesini ve 1000U'luk kendi marjını kaybedecektir. Kopyalayıcı da pozisyon kapanışı yapmak için pozisyon değişikliğinde lider yatırımcıyı takip edecek, ardından satın aldığı A sözleşmesini ve 500U'luk marjı da kaybedecektir.

A sözleşmesi 100U'ya döndüğünde, lider yatırımcı likidasyondan sonra aynı parametreler ve pozisyonlarla emri tekrar açarsa, kopyalayıcı onu takip etmeye devam edecektir.

**Kopyalamadan sonra, A sözleşmesinin fiyatı %10 artarsa,**
Lider yatırımcının yatırım tutarı: 1000U; pozisyon değeri: 100000U; kopyalayıcıların yatırım miktarı: 500U; pozisyon değeri: 10000U
Kopyalayıcının getirisi: 100000*%0,5=500U; kümülatif getiri: 500-1000=-500U; ROI: -500/(1000+1000)=-25%；
Lider yatırımcının getirisi: 10000*%0,5=50U; kümülatif getiri: -100+50=-50U; ROI: -50/(500+500)=-5%;

**A kontratının fiyatı %0,1 oranında artmaya devam ederse,**
Lider traderın pozisyon değeri: 100000+500=100500U; kopyalayıcının pozisyon değeri: 10000+50=10050U;
Lider trader'ın getirisi: 100500*%0,1=100,5U; kümülatif getiri: -1000+500+100,5=-399,5U; ROI: -399.5/(1000+1000)=-19.98%；
Kopyalayıcının getirisi: 10050*%0,1=10,05U; kümülatif getiri: 10050*0.1%=10.05U; ROI: -39.95/(500+500)=-4.00%；

**A kontratının fiyatı %0,4 oranında artmaya devam ederse,**
Lider yatırımcının pozisyon değeri: 100500+100,5=100600,5U; kopyalayıcının pozisyon değeri: 10050+10,05=10060,05U;
Lider yatırımcının getirisi: 100600.5*0.4%=402.40U; kümülatif getiri: -1000+500+100.5+402.40=2.9U; ROI: 2.9/(1000+1000)=0.15%;
Kopyalayıcının getirisi: 10060.05*%0.4=40.24U; kümülatif getiri: -100+50+10.05+40.24=0.29U; ROI: 0.29/(500+500)=0.03%；

Lider yatırımcının tasfiye olması durumunda, kopyalayıcının daha az zarara uğrayacağı ve kopyalamak için ek başlangıç fonları yatırmasına gerek kalmayacağı görülebilir. Kopyalayıcı lider trader'ı yeniden kopyaladıktan sonra, ilk aşamada ikisi arasındaki kâr farkı daralacaktır.

![](https://gimg2.gateimg.com/image/article/16696188061128en3.png)

Açıkçası, kopyalamanın getirileri maksimize edilmemiş olsa da, kopyalayıcılar yine de önemli getiriler elde edebilir. Ve piyasa düştüğünde, Özelleştirilmiş Mod altındaki kullanıcılar düşük kaldıraç seçerlerse likidasyondan sonraki kaybı belirli bir ölçüde azaltabilirler. Ve lider yatırımcı emri yeniden başlatırsa, kopyalayıcılar da kayıpları nispeten hızlı bir şekilde azaltabilir ve kar elde edebilir.

**4. hangi kopyalama modu için uygun olduğunuza nasıl karar verirsiniz？**
Doğru kopyalama düşüncesi, doğru kopyalama modunu seçmenin öncülüdür. Kopyalama yaparken, kopyalayıcılar genellikle aşağıdaki yanlış kopyalama düşüncesine sahiptir:

**1. Aşırı kâr beklentisi**
Birçok kullanıcı, lider yatırımcı ile aynı kâra sahip olma umuduyla kopyalayacaktır. Ancak bazen, kaldıraç veya kopya fonlarının sınırlandırılması nedeniyle, kopyalayıcının getirisi, lider yatırımcınınkinden çok daha küçüktür. Bu nedenle, yüksek getiri elde etmek için, birçok kopyacı kopyalama için yüksek kaldıraç kullanmak için çaresiz kalacaktır. Piyasa düştüğünde, çok yüksek kaldıraç çok yüksek riske neden olacak ve bu da önceki kârları sıfırlayabilecektir.

**2. Piyasa koşullarının temel olarak farkında olmadan lider yatırımcıya körü körüne inanmak**
Piyasa genellikle değişkendir ve lider yatırımcının alım satım becerileri ne kadar üstün olursa olsun, piyasa koşullarının yanlış kavranması nedeniyle kayıplar da yaşanabilir. Kopyalayıcının piyasa koşullarını temel olarak tanımaması veya takip ettiği lider yatırımcının mevcut öncü seviyesinden kesinlikle emin olmaması durumunda, lider yatırımcının tüm parametrelerini körü körüne takip etmemesi önerilir, bilinmeyen riskler olabilir.

**3. Risklere karşı koyma konusunda kendi yeteneğini yeterince değerlendirememek**
Belki risk arayan birisiniz, ancak riski tercih etmeniz risk toleransınız olduğu anlamına gelmez. Birçok kopyalayıcı risk tercih eden yatırımcılar olsa da, güçlü bir risk önleme yeteneğine sahip değillerdir. Kaldıraç oranını çok yüksek belirleyen bir risk tercihi lider yatırımcısını seçer ve takip ederlerse, kopyacı gelecekte büyük risklerle karşı karşıya kalabilir çünkü lider yatırımcının risk toleransını kendi risk toleransı olarak alırlar.

Bu nedenle, bir lider yatırımcıyı kopyalamayı seçerken, öncelikle risklere direnme yeteneğinizi doğru bir şekilde tanımanız ve ardından kendi kâr beklentilerinizi belirlemeniz gerekir. Son olarak, piyasa ve lider yatırımcı hakkında bilgi edindikten sonra Otomatik Kopyalama Modunu mu yoksa Özelleştirilmiş Modu mu kullanacağınıza karar verin.

En önemli şey risk toleransını değerlendirmektir, ancak bu genellikle birçok kopyacı tarafından göz ardı edilir veya nasıl değerlendirileceğini bilmezler.

Kopyalayıcıların kendi risk direnci yeteneklerini şu açılardan değerlendirmeleri gerekir: yaş; aile istihdamı ve gelir; Yatırım döneminiz ve yatırım fonlarının herhangi bir zamanda kullanılıp kullanılmayacağı; İlgili yatırım deneyimine sahip olup olmadığınız; Yatırımdaki olumsuz dalgalanmalar hakkında kabul edebileceğiniz zaman ve yatırım varlıklarınızın hane halkı varlıklarına oran aralığıdır (sabit varlıklar hariç).

Kopyalama tek bir tıklamadan ibaret değildir. Her göstergeye dikkatle yaklaşmalısınız, bu da kendi risk toleransınızı değerlendirmek için temel oluşturur.

Bir öz değerlendirme yaptıktan sonra, kopyalayıcı kendi risk toleransına çok güveniyorsa, Otomatik Kopyalama Modu altında yüksek kaldıraçla kopyalayarak getiri beklentisini artırabilir. Bu durumda risk artarken getiri de artacaktır;

Sıradan bir risk toleransınız olduğunu düşünüyorsanız, düşük kaldıraçla Özelleştirilmiş Mod altında kopyalamanız önerilir, bu da düşük riskle istikrarlı ve uzun vadeli bir getiri elde etmenizi sağlar.

Özetle, kopyacılar hangi kopyalama modunu seçerlerse seçsinler, kendi yatırım seviyelerini, risk toleranslarını ve kâr beklentilerini çok net bir şekilde anlamaları temelinde uzun vadeli etkili bir kâr elde etmek için rasyonel bir şekilde kopyalamalıdırlar.

Çevirmen: Baturalp BALCI

Kaydolun ve 5.600 $ Hediye Alın

Hemen Kaydol

Hemen 20 Puanı alın

Yeni gelenlere özel: Hemen Puan almak için 2 adımı tamamlayın!

🔑 Gate.io hesabı açın

👨‍💼 24 saat içinde KYC (Müşterini Tanı) işlemlerini tamamlayın

🎁 Puan Ödüllerini Alın

Hemen Alın

Copy Trading: Hangi Kopyalama Modu Sizin İçin Uygun?

Dil ve bölgeyi seçin

Bir kur seçin