1. Introdução ao Projeto

Stargate Finance (STG) é uma plataforma de finanças descentralizadas (DeFi) projetada para servir como um ponte entre blockchain e aplicativos descentralizados (DApps).

O Stargate Finance é construído com base no protocolo LayerZero, que permite que diferentes blockchains interajam entre si. Através do Stargate, você pode trocar USDT no Ethereum por USDC no Arbitrum em uma única transação, e ele suporta muitas outras cadeias. O token STG é o token nativo da Stargate Finance, usado para várias funções e mecanismos de recompensa na plataforma. Os usuários podem ganhar STG tokens fornecendo liquidez e participando da governança da plataforma. Da mesma forma, os usuários podem stake STG tokens para participar da governança da plataforma, votando em assuntos importantes, como taxas da plataforma e saldos de ativos alvo.

2. Core mechanism

2.1 Tecnologia LayerZero

A tecnologia LayerZero é a base da Stargate Finance, fornecendo uma solução segura e eficiente para comunicação cadeia cruzada e transferência de ativos. A seguir está uma introdução detalhada à tecnologia LayerZero:

1. Conceito

LayerZero é um protocolo de interoperabilidade cadeia cruzada projetado para permitir a comunicação direta entre diferentes blockchains de forma descentralizada. Ele fornece infraestrutura para cadeia cruzada transferência de ativos e resolve muitos problemas em soluções tradicionais de cadeia cruzada ponte.

1. Princípio de funcionamentoA tecnologia LayerZero realiza cadeia cruzada comunicação e transferência de ativos através dos seguintes mecanismos:

• Mensagens entre cadeias: o LayerZero permite mensagens diretas entre diferentes blockchains sem intermediários. Isto é conseguido através de relés e oráculos leves.
• Relés leves e oráculos: O relé é responsável pela transmissão de dados de transações, enquanto o oráculo verifica e confirma a validade desses dados. O design separado de relés e oráculos garante alta segurança e descentralização.
• Contrato de Usuário Final (Aplicativo do Usuário, UA): Este é um contrato inteligente executado na cadeia de origem e na cadeia de destino, responsável por processar a lógica de cadeia cruzada transações. A UA garante a execução precisa das transações e lida com a transferência de ativos do usuário.

1. Segurança e descentralização

A tecnologia LayerZero garante a segurança da comunicação cadeia cruzada através de mecanismos de segurança multinível e arquitetura descentralizada:

• minimização de confiança: O conceito de design do LayerZero é minimizar a confiança, ou seja, reduzir a dependência dos usuários de intermediários. Relayers e oracles são executados por entidades independentes, garantindo independência na transmissão e verificação de dados.
• Verificação distribuída: O oráculo é responsável por verificar os dados transmitidos pelo relé para garantir a autenticidade e precisão dos dados da transação. Uma rede oracle distribuída reduz o risco de pontos únicos de falha.
• Mecanismo antifraude: o LayerZero adota um mecanismo antifraude para garantir a segurança de cadeia cruzada transações. Se for detetado um comportamento malicioso, podem ser feitas correções imediatas para proteger os ativos do utilizador.

1. Transferência de ativos entre cadeias

A tecnologia LayerZero suporta cadeia cruzada transferência de ativos nativos e fornece uma solução eficiente e econômica:

• Uma única transação permite cadeia cruzada transferência: os usuários podem concluir transferências de ativos entre diferentes blockchains em uma transação, sem a necessidade de um processo complicado de empacotamento de tokens.
• Confirmação instantânea da transação: Através do LayerZero, após a confirmação de cadeia cruzada transações na cadeia de origem, os ativos na cadeia de destino são imediatamente transferidos para o conta, garantindo a rapidez e confiabilidade da transação.

1. Integração com Stargate Finance

A tecnologia LayerZero está profundamente integrada com a Stargate Finance para fornecer infraestrutura para sua cadeia cruzada pool de liquidez e transferência de ativos:

• Unified pool de liquidez: A tecnologia LayerZero suporta o pool de liquidez unificado da Stargate Finance, permitindo o compartilhamento de liquidez entre diferentes blockchains.
• Algoritmo Delta suporte: A tecnologia LayerZero fornece cadeia cruzada suporte de comunicação para o algoritmo Delta, garantindo uma gestão eficiente e o reequilíbrio dos pools de liquidez.

1. Vantagens

A tecnologia LayerZero tem várias vantagens em relação às soluções tradicionais de cadeia cruzada ponte:

• comunicação eficiente: o LayerZero alcança uma comunicação cadeia cruzada eficiente através de relés e oráculos leves, reduzindo atrasos e taxas de transação.
• Descentralização: A arquitetura descentralizada do LayerZero garante a segurança e confiabilidade do sistema, evitando pontos únicos de falha e riscos de centralização.
• flexibilidade: o LayerZero suporta vários blockchains e tipos de ativos, fornecendo ampla compatibilidade e aplicabilidade.

2.2 Algoritmo Delta

O algoritmo Delta da Stargate Finance é uma de suas principais inovações ao permitir transferências de ativos cadeia cruzada eficientes e seguras. A seguir está uma introdução detalhada ao algoritmo Delta:

1. Noções básicas de Delta Algoritmo

O algoritmo Delta é a principal tecnologia usada pela Stargate Finance para gerenciar e otimizar cadeia cruzada pools de liquidez. Utiliza o controlo programático do pool de liquidez para alcançar a finalidade imediata garantida das transferências de ativos cadeia cruzada e assegurar a estabilidade do pool de liquidez.

1. Garantia imediata de finalidade

O algoritmo Delta garante que a chegada de ativos na cadeia de destino seja garantida após a transação na cadeia de origem ser confirmada. Isso significa que, quando os usuários realizam transações cadeia cruzada, as transações não falham devido à liquidez insuficiente ou incompatibilidade de token. Os mecanismos específicos incluem:

• Confirmação da transação da cadeia de origem: Quando um usuário envia e confirma uma transação na cadeia de origem, o algoritmo Delta bloqueia imediatamente os ativos da cadeia de destino correspondentes.
• Transferência de ativos da cadeia de destino: Após a confirmação da transação da cadeia de origem, os ativos na cadeia de destino são imediatamente transferidos para o conta do usuário para garantir a finalidade da transação.

1. Unifique pools de liquidez e partições flexíveisA Stargate Finance realiza cadeia cruzada transferência de ativos por meio de pools de liquidez unificados, e o algoritmo Delta gerencia esses pools de liquidez de forma inteligente:

• Unified pool de liquidez: Unified pool de liquidez significa que, na plataforma Stargate Finance, a liquidez de diferentes blockchains está concentrada em um único pool. Esta estrutura permite que cadeia cruzada ativos fluam livremente sem processos complexos de ponte, reduzindo a derrapagem e melhorando significativamente a liquidez e a eficiência das transações.
• partição suave: O pool de liquidez é dividido dinamicamente em várias partes (partições suaves). Por exemplo, o pool de liquidez da rede Ethereum pode alocar parte dos fundos para a cadeia de BNB ou cadeia Fantom, etc. Estas partições podem contrair empréstimos entre si em tempos de crise de liquidez e ser reembolsadas após o processamento das transações.

1. Liquidez mecanismo de gestão e reequilíbrioEm ordem de evitar que o pool de liquidez se esgote sob solicitações simultâneas elevadas, o algoritmo Delta introduz um mecanismo de reequilíbrio para manter a estabilidade e a eficiência do pool de liquidez:

• Taxa de reequilíbrio: As taxas de reequilíbrio fazem parte das taxas de transação projetadas para incentivar os usuários a adicionar ou subtrair ativos do pool de liquidez para manter o equilíbrio do pool. As taxas de reequilíbrio são calculadas com base no tamanho da transação e no saldo do pool atual.
• Sistema de bônus: As taxas de reequilíbrio cobradas são acumuladas e distribuídas aos usuários que ajudam a reequilibrar o pool de liquidez, com o valor da recompensa determinado pela contribuição das transações do usuário para o saldo do pool.

1. Gestão dinâmica de liquidezO algoritmo Delta gerencia dinamicamente o pool de liquidez para garantir que o pool de liquidez não se esgote quando transferências simultâneas em grande escala entre diferentes blockchains ocorrem:

• Liquidez alocação: Os fundos no pool de liquidez são alocados dinamicamente em diferentes blockchains, garantindo que cada blockchain tenha liquidez suficiente para lidar com solicitações de transação.
• Liquidez empréstimos: Quando a liquidez é escassa, os pools de liquidez entre diferentes blockchains podem tomar empréstimos uns dos outros para garantir transações suaves.

2.3 Aplicações Centralizadas (DApps)

A Stargate Finance permite uma gestão cadeia cruzada eficiente e segura de ativos e transações através das suas aplicações descentralizadas (DApps). A seguir está uma introdução detalhada ao Stargate Finance DApp:

1. As principais funções dos aplicativos descentralizados do DAppStargate Finance (DApps) fornecem aos usuários uma gama de recursos poderosos e flexíveis:

• Transferência de ativos entre cadeias: os usuários podem transferir perfeitamente ativos nativos entre diferentes blockchains sem um processo de ponte complicado.
• Provisão e mineração de Liquidez: Os usuários podem fornecer liquidez ao pool de liquidez e receber recompensas participando da mineração de liquidez.
• Transações entre cadeias: Suporta exchange instantâneas entre tokens em diferentes blockchains, e os usuários podem facilmente realizar transações cadeia cruzada

1. Transferência de ativos entre cadeiasUma das principais funções do Stargate Finance DApp é cadeia cruzada transferência de ativos, que é implementada da seguinte forma:

• Conclua cadeia cruzada transferência em uma única transação: os usuários só precisam realizar uma transação para transferir ativos entre diferentes blockchains. Isso simplifica muito o processo de operação e melhora a experiência do usuário.
• Confirmação instantânea da transação: Através da tecnologia LayerZero, após a confirmação de cadeia cruzada transações na cadeia de origem, os ativos na cadeia de destino são imediatamente transferidos para o conta, garantindo o imediatismo e a confiabilidade da transação.
• ativos nativos: os usuários usam ativos nativos em vez de tokens encapsulados durante o processo de transferência, evitando assim taxas adicionais e operações complexas.

1. Provisão de Liquidez e mineraçãoO Stargate Finance DApp permite que os usuários forneçam liquidez a pools de liquidez e recebam recompensas moeda estável participando da mineração de liquidez:

• pool de liquidez unificado: os usuários podem depósito ativos em um pool de liquidez unificado e participar de atividades de provisão de liquidez em vários blockchains.
• Distribuição de Renda: Liquidez provedores (LPs) são recompensados proporcionalmente à liquidez que fornecem, com recompensas emitidas na forma de stablecoins representando 0,045% das taxas cobradas em cada transação de transferência.
• Gestão flexível de liquidez: os tokens LP podem ser resgatados a qualquer momento, permitindo que os usuários gerenciem de forma flexível suas posições de provisão de liquidez.

1. Transações entre cadeiasO Stargate Finance DApp suporta exchange instantânea entre tokens em diferentes blockchains e fornece funções de transação cadeia cruzada convenientes:

• exchange com um clique: os usuários podem exchange tokens entre diferentes blockchains, como trocar USDT na rede Ethereum por BUSD na rede BNB.
• Reduzir a derrapagem: A profunda liquidez do pool de liquidez unificado reduz a derrapagem durante o processo de transação, garantindo que os utilizadores recebem preços de transação mais justos e precisos.

1. Interface de usuário e experiênciaO Stargate Finance DApp fornece uma interface amigável que simplifica o processo de gerenciamento de ativos cadeia cruzada e transações:

• Design de interface intuitivo: O design de interface do DApp é simples e intuitivo, permitindo que os usuários realizem facilmente transações cadeia cruzada e gerenciamento de liquidez.
• Procedimentos operacionais simplificados: Os usuários não precisam entender detalhes técnicos complexos e podem concluir cadeia cruzada transferências de ativos e transações com operações simples.

3. STG Token

O token STG é o token nativo da plataforma Stargate Finance e desempenha um papel fundamental em todo o ecossistema. A seguir está uma introdução detalhada ao token STG:

1. Visão geral de STG TokenO token STG é o token nativo da plataforma Stargate Finance e é usado para uma variedade de propósitos, incluindo provisão de liquidez, governança da plataforma e mecanismos de recompensa. O token STG foi projetado para suporte o crescimento a longo prazo da plataforma e o envolvimento do usuário.

2. Finalidade, governança e votação de tokens STG

• Estaca e governança: os usuários podem prometer tokens STG para obter tokens vestG (vote-escrowd STG) para participar da governança da plataforma. Os usuários que possuem tokens vestG podem votar nas propostas de governança da plataforma, incluindo ajustes de taxa da plataforma, configuração de pool de liquidez e outros assuntos importantes.
• recompensas ponderadas pelo tempo: quanto mais longo um usuário aposta STG tokens, mais tokens vestG um usuário recebe, aumentando assim seu poder de voto na governança. Este mecanismo garante a participação a longo prazo dos titulares e o foco no sucesso da plataforma.

Liquidez provisão e mineração

• Liquidez provisão: os usuários podem fornecer tokens de STG aos pool de liquidez da plataforma para ajudar a aumentar a liquidez geral da plataforma. Em troca, os Fornecedores de Liquidez (LPs) são recompensados com uma parte das taxas de transação.
• Liquidez mineração: Ao participar de atividades de mineração de liquidez, os usuários podem receber recompensas adicionais de token STG. Liquidez mineração não só melhora a liquidez da plataforma, mas também fornece aos usuários fontes adicionais de renda.

Transações e transferências cadeia cruzada

• redução de taxas: os usuários podem desfrutar de reduções de taxas ao usar tokens STG para transações e transferências de ativos cadeia cruzada. Por exemplo, as taxas de transferência protocolo são dispensadas ao usar tokens STG para transferências cadeia cruzada, enquanto as transações de token não STG estão sujeitas a uma taxa de 0,06%.

Emissão e distribuição de tokens de STG

• Oferta total: A oferta total de tokens de STG é de 1 bilhão, e a oferta circulante atual é de 205 milhões, representando 20,43% da oferta total.
• alocação inicial: A distribuição inicial de tokens STG é a seguinte:

• 17,5% alocados para a equipe
• 17,5% alocados para investidores
• 15,0% para lançamento protocolo
• 15,95% para Bonding Curve
• 2,11% para plano de liberação inicial
• 1,55% para Bond Curve DEXs
• 30,39% alocados para a comunidade

Cronograma de desbloqueio

• Alocação de equipe e investidor: As ações alocadas da equipe e dos investidores são gradualmente desbloqueadas dentro de 1-2 anos para garantir estabilidade nos estágios iniciais do projeto e controle da oferta circulante.
• alocação da comunidade: A seção de alocação da comunidade é desbloqueada imediatamente após o lançamento do projeto para que a equipe e a comunidade possam efetivamente alocar fundos e promover o desenvolvimento do protocolo.

Modelo econômico de STG TokenO modelo econômico do token STG foi projetado para suporte o crescimento de longo prazo da plataforma e o envolvimento do usuário:

• Incentivos: Através do mecanismo de recompensa fornecido por staking e liquidez, os tokens STG incentivam os usuários a participar ativamente de várias atividades da plataforma e aumentam a vitalidade geral da plataforma.
• mecanismo deflacionário: Parte das taxas de transação e taxas de reequilíbrio será usada para recomprar e destruir STG tokens, reduzindo a oferta circulante no mercado e aumentando a escassez e o valor dos tokens.

Token desempenho

• Preço atual: $0.5079 (aumento de 8.46% nos últimos 7 dias)
• Valor de mercado:$103.775.760 (aumento de 1.48%)
• volume de negociação de 24 horas:$20.048.614 (aumento de 70.74%)
• Capitalização de mercado/relação de volume de negociação:19.40%
• Valor de mercado totalmente diluído:$507.868.245
• Tendência de preço: O preço flutuará significativamente entre abril de 2023 e maio de 2024. No início de abril de 2023, o preço estava em torno de US$ 0,4682, após o qual experimentou um período de declínio antes de se recuperar significativamente no final de maio.
• Aumento do interesse do mercado: volume de negociação 24 horas aumentou 70,74%, indicando um aumento significativo na atividade de negociação no curto prazo. Isso pode refletir o aumento do interesse do mercado e da confiança no projeto Stargate Finance.
• Crescimento da capitalização de mercado: O capitalização de mercado subiu ligeiramente 1,48%, mas em comparação com o aumento significativo no volume de negociação, isso pode significar que há muita atividade de negociação de curto prazo.

4. Avaliação do projeto

4.1 Análise da pista

O projeto Stargate Finance pertence ao campo das finanças descentralizadas (DeFi), com um foco específico na interoperabilidade cadeia cruzada e gestão de liquidez. O objetivo central do projeto é alcançar a transferência contínua de ativos e o gerenciamento eficiente de liquidez entre diferentes blockchains por meio da tecnologia LayerZero e do algoritmo Delta. Isso torna a Stargate Finance uma das infraestruturas indispensáveis no ecossistema DeFi. No campo DeFi, existem vários projetos semelhantes ao Stargate Finance que se concentram na interoperabilidade cadeia cruzada e gestão de liquidez:1. Polkadot (DOT)

• Introdução: Polkadot é um protocolo blockchain que suporta a interoperabilidade de vários blockchains e é projetado para permitir a comunicação cadeia cruzada e compartilhamento de dados. Permite a interoperabilidade entre diferentes cadeias de blocos através da arquitetura relay chain e parachain.
• Similaridade: Semelhante à Stargate Finance, a Polkadot também está comprometida em resolver problemas de interoperabilidade entre blockchains, mas o faz principalmente construindo um ecossistema multicadeia em vez de pools de liquidez e transferências cadeia cruzada.

1. Cosmos (ATOM)

• Introdução: Cosmos é uma rede descentralizada projetada para permitir a interoperabilidade entre blockchains. Utiliza o IBC (Inter-chain Communication Protocol) e Tendermint mecanismo de consenso para fornecer uma comunicação cadeia cruzada segura e eficiente.
• Similaridade: Cosmos e Stargate Finance se concentram em cadeia cruzada interoperabilidade. O Cosmos fornece uma estrutura que permite que diferentes blockchains interoperem, enquanto o Stargate Finance permite cadeia cruzada transferências de ativos por meio de um pool de liquidez unificado.

1. Cadeia torácica (RUNE)

• Introdução: Thorchain é um protocolo de liquidez descentralizado que permite aos usuários exchange perfeitamente criptoativos entre diferentes blockchains. Permite cadeia cruzada exchange de ativos através de pools de liquidez entre cadeias e tokens RUNE.
• Similaridade: Thorchain é semelhante ao Stargate Finance na medida em que ambos fornecem cadeia cruzada exchange de ativos e gerenciamento de pool de liquidez, mas Thorchain implementa principalmente através de uma rede de nós descentralizados e pool de liquidez.

4.2 Benefícios do projeto

1. Interoperabilidade entre cadeiasUma das principais vantagens do Stargate Finance é a sua forte capacidade de interoperabilidade cadeia cruzada. Através da tecnologia LayerZero, a Stargate Finance realiza comunicação direta entre diferentes blockchains, resolve muitos problemas em soluções tradicionais de cadeia cruzada e fornece uma solução de transferência de ativos segura e eficiente cadeia cruzada. Diferentes blockchains compartilham um pool de liquidez unificado, o que melhora muito a liquidez e a eficiência das transações, reduz a derrapagem e melhora a experiência do usuário.

2. Confirmação instantânea da transação: Uma vez que um usuário envia e confirma uma transação na cadeia de origem, a chegada de ativos na cadeia de destino é garantida. Isso reduz os atrasos nas transações e garante aos usuários uma experiência confiável em cadeia cruzada transações.3. Experiência de operação fácil de usar

• Transferência de cadeia cruzada simplificada: Os usuários podem concluir transferências de ativos entre diferentes blockchains em uma única transação sem a necessidade de processos de ponte complexos, o que simplifica muito o processo de operação e melhora a experiência do usuário.
• Design de interface intuitivo: Stargate Finance fornece uma interface amigável que permite aos usuários realizar facilmente transações cadeia cruzada e gerenciamento de liquidez, e é adequado para todos os tipos de grupos de usuários.

1. Diversos mecanismos de incentivo

• Provisão de Liquidez e mineração: Os usuários podem fornecer liquidez ao pool de liquidez e receber recompensas participando da mineração de liquidez. Isso não só melhora a liquidez da plataforma, mas também fornece aos usuários uma fonte adicional de receita.
• Governança e votação: Os usuários podem prometer tokens STG para obter tokens vestG, participando assim da governança da plataforma e votando em assuntos importantes da plataforma. Este mecanismo incentiva os utilizadores a manterem e participarem no desenvolvimento da plataforma durante um longo tempo.

1. Segurança e descentralização

• Verificação distribuída e mecanismo de prevenção de fraudes: a tecnologia LayerZero garante a segurança e a confiabilidade de cadeia cruzada transações, verifica os dados das transações por meio de oráculos e relés distribuídos e introduz um mecanismo antifraude para proteger os ativos do usuário.
• Arquitetura descentralizada: A arquitetura descentralizada da Stargate Finance reduz o risco de pontos únicos de falha e aumenta a resiliência da rede como um todo.

1. Desempenho no mercado

• Movimentos significativos de preços e atividade de negociação: Na semana passada, o preço do token STG aumentou 8,46%, e o volume de negociação de 24 horas aumentou significativamente, indicando que o interesse e a confiança do mercado no projeto estão crescendo.

4.3 Itens insuficientes

1. Taxas de reequilíbrio

• A complexidade do mecanismo de taxas: Embora o mecanismo de taxas de reequilíbrio seja eficaz, o seu método de cálculo é relativamente complexo, o que pode dificultar a sua compreensão e aceitação por parte de alguns utilizadores. Os utilizadores de negociação de alta frequência podem ser altamente sensíveis ao mecanismo de taxas, o que afeta a sua vontade de participar.

1. Concorrência no mercado

• A concorrência é feroz: a concorrência no campo DeFi é muito feroz, e existem muitos projetos semelhantes, como Polkadot, Cosmos, Thorchain, etc. Estes projetos também têm vantagens únicas na interoperabilidade cadeia cruzada e gestão de liquidez, e a Stargate Finance precisa de continuar a inovar para se manter competitiva.

1. Desenvolvimento dos ecossistemas

• Construção de ecossistemas: Como um projeto emergente, a Stargate Finance precisa expandir continuamente seu ecossistema, incluindo a integração com mais blockchains e DApps. Isso requer tempo e recursos e pode afetar o rápido desenvolvimento do projeto e a cobertura do usuário.

1. Riscos regulamentares e de mercado

• Cripto volatilidade do mercado: A alta volatilidade do mercado cripto é um risco para qualquer projeto cripto. Mudanças drásticas no sentimento do mercado podem afetar o preço dos tokens de STG e a confiança de investimento dos usuários.
• incerteza regulatória: O ambiente regulatório para projetos de criptomoedas e DeFi em todo o mundo está em constante mudança, o que pode ter um impacto nas operações do projeto e na participação do usuário.

5 Conclusão

Stargate Finance é um projeto inovador de finanças descentralizadas (DeFi) que usa a tecnologia LayerZero e o algoritmo Delta para alcançar uma transferência de ativos cadeia cruzada eficiente e segura e gerenciamento de liquidez. Seu pool de liquidez unificado e recursos de confirmação instantânea de transações melhoram significativamente a experiência do usuário e a interoperabilidade do blockchain. Apesar de enfrentar desafios como complexidade técnica, riscos de segurança e concorrência de mercado, a Stargate Finance tem demonstrado um forte potencial de desenvolvimento no campo DeFi com suas vantagens tecnológicas e capacidades de inovação. À medida que o ecossistema se expande e a participação dos usuários aumenta, espera-se que a Stargate Finance se torne a plataforma principal para cadeia cruzada interoperabilidade e gerenciamento de liquidez, impulsionando o desenvolvimento das finanças descentralizadas.

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